Зобов'язання та власний капітал

МСФЗ 32 дає уявлення про принципи відображення фінансових інструментів в обліку та звітності. Що це за інструменти та як їх класифікувати у трактуванні МСФЗ 32- Ви дізнаєтеся з нашого матеріалу.

Що таке фінансовий інструмент?

Фінансовим інструментам у міжнародній нормативці відведено одразу 3 стандарти:

• МСФЗ 32 «Фінансові інструменти: подання»;
• МСФЗ 39 «Фінансові інструменти: визнання та оцінка»;
• МСФЗ 7 «Фінансові інструменти: розкриття інформації».

Усі зазначені стандарти розшифровують термін «фінансовий інструмент» (ФІ) як договір, за яким:

• в однієї фірми виникає фінансовий актив (ФА);
• в іншої фірми - фінансове зобов'язання (ФО) або пайовий інструмент (ДІ).

Стандарт перераховує, які активи та зобов'язання входять до складу ФА, ФО та ДІ.

ФА - це:

• гроші;
• ДІ іншої фірми;
• договір, у розрахунках яким будуть використовуватися власні ДІ фірми (непохідні чи похідні);
• право (передбачене договором) отримання грошей чи іншого ФІ іншої компанії чи обмін ФА чи ФО з іншою фірмою на вигідних умовах.

ФО - це:

• що з договору обов'язок передати гроші (чи інший ФА) іншій фірмі чи обмінятися ФА чи ФО з іншою фірмою на невигідних умовах;

• договір, розрахунки яким можуть здійснюватися власними ДІ (похідними чи непохідними).

ДІ - це договір, що підтверджує право на залишкову частку в активах фірми після відрахування всіх її зобов'язань.

МСФЗ 32поширює свою дію:

• на класифікацію ФІ як ФА, ФО та ДІ з погляду емітента;
• класифікацію дивідендів, відсотків, прибутків та збитків;
• умови взаємозаліку ФА та ФО.

Положення цього стандарту є обов'язковими до застосування всіма фірмами щодо всіх типів ФІ (крім спеціально обумовлених у п. 4 МСФЗ 32).

Зобов'язання та власний капітал

Стандартом визначено, що фірма — емітент ФІ зобов'язана за його початковому визнанні класифікувати його (чи його складові) як ФО, ФА чи ДІ. Класифікацію зробити виходячи з:

• сутність договірних відносин;

• визначень ФО, ФА та ДІ.

Оскільки в ряді випадків може виникнути складність у розмежуванні ФО та ДІ, стандартом уточнюється окремий нюанс. Вирішуючи питання про те, чим є ФІ - ФО або ДІ, необхідно перевірити одночасне дотримання 2 наступних умов:

• ФІ не містить передбаченого договором обов'язку передати гроші (або інший ФА) іншій фірмі, або здійснити обмін ФА (або ФО) з іншою фірмою на невигідних для емітента умовах;
• розрахунки за цим ФІ здійснюються власними ДІ (непохідними чи похідними).

Одночасне виконання обох умов означає можливість класифікувати ФІ як ДІ.

Інструменти з правом зворотного продажу

ФІ з правом зворотного продажу - це обов'язок емітента (передбачена договором) викупити або погасити даний ФІ за гроші (або в обмін на інший ФА) при реалізації власником цього права.

Як виняток стандарт допускає класифікацію такого ФІ як ДІ, якщо він має сукупність наступних властивостей:

• надає своєму власнику право частку чистих активів (ЧА) при ліквідації фірми;
• не має пріоритету перед іншими вимогами на активи фірми при її ліквідації і не вимагає попередньої конвертації в інший інструмент - це означає приналежність ФІ до класу інструментів, субординованого по відношенню до інших класів інструментів (КІ);
• всі ФІ з КІ мають однакові характеристики (наприклад, всі ФІ даного класу повинні передбачати право їх зворотного продажу і при цьому для них усіх використовується та сама формула (метод) розрахунку викупу або погашення);
• ФІ не передбачає жодного іншого обов'язку (крім передбаченого договором викупу або погашення його за гроші) передати іншій фірмі гроші або інший ФА (або здійснити обмін ФА або ФО на невигідних умовах) і при цьому даний ФІ не є договором, який врегулюється власними ДІ фірми -емітента;
• сумарні очікувані потоки коштів за ФІ протягом періоду його дії визначаються виходячи з прибутку або збитку, зміни визнаних ЧА або зміни справедливої ​​вартості (СС) визнаних та невизнаних ЧА фірми.

Щоб класифікувати ФІ як ДІ, недостатньо наявності перелічених вище характеристик — емітенту даного ФІ при цьому не можна мати ніякої іншої ФІ (або інший договір), який:

• передбачає сумарні потоки коштів, зміни визнаних ЧА фірми або зміни справедливої ​​вартості (СС) ЧА фірми (визнаних та невизнаних);

• призводить до значного обмеження чи фіксації залишкового доходу для власників ФІ з правом зворотного продажу.

За певних ситуацій стандарт забороняє фірмі класифікувати ФІ з правом зворотного продажу як ДІ (п. 16B МСФЗ 32).

Коли виникає обов'язок передачі своїх чистих активів іншій компанії?

Обов'язок із передачі ЧА (чи його частки) інший компанії за ліквідації фірми може бути передбачена деякими ФИ. Цей обов'язок виникає з:

• невідворотності проведення процедури ліквідації фірми (наприклад, фірма з обмеженим терміном діяльності);
• того, що власник ФІ має право ухвалення рішення про ліквідацію.

З вищеописаних обставин існує виняток: ФІ із зазначеним обов'язком щодо ЧА при ліквідації — класифікується як ДІ, якщо має наступні характеристики:

• ФІ дає своєму власнику право пропорційну частку в ЧА фірми за її ліквідації. Пропорція визначається шляхом розподілу ЧА на частки рівної величини і потім коригується (отримана величина перемножується на кількість наявних у власника ФІ часток);
• ФІ належить до КВ, що передбачає відсутність у нього переваги перед іншими вимогами на активи фірми при її ліквідації і не вимагає конвертації в інший інструмент, перш ніж він буде віднесений до КВ;
• всі ФІ, що належать до КІ, повинні містити умову про ідентичний договірний обов'язок фірми-емітента щодо передачі пропорційної частки своїх ЧА при ліквідації.

Стандарт вносить додаткові та уточнюючі нюанси до вищевказаних умов (п. 16D МСФЗ 32).

Складові фінансові інструменти

Стандарт запроваджує поняття «складовий ФІ» і розглядає його щодо непохідних інструментів.

ВАЖЛИВО! Непохідні ФІ - це прості форми договорів, вартість яких можна порівняти з величиною договірного зобов'язання.

Як приклад непохідних ФІ можна назвати:

• договори кредитів та позик;
• векселі;
• облігації;
• акції.

Щодо непохідного ФІ стандартом передбачається проведення аналізу його умов з метою розпізнавання складових частин (компонентів) – такі елементи підлягають роздільній класифікації як ФО, ФА чи ДІ.

Прикладом такого складового ФІ може бути облігація, яка може конвертуватися її власником у певну кількість звичайних акцій фірми. Такий ФІ вважається фірмою 2-компонентним, що складається з:

• ФО (договори про передачу грошей або іншого ФА);
• ДІ (кол-опціону, що надає його власнику право протягом конкретного тимчасового проміжку конвертувати його в певну кількість звичайних акцій).

Щодо складових ФІ стандартом передбачено правило, згідно з яким фірма у своєму звіті про фінансове становище (ОФП) представляє окремо боргові та пайові компоненти ФІ.

У цьому виникає питання правильної оцінки компонентів складового ФІ. Для цього первісна балансова вартість ФІ розподіляється таким чином:

• проводиться розрахунок: із СС цілого ФІ віднімається окремо розрахована щодо боргового компонента сума;
• результат розрахунку відноситься на пайовий компонент;
• вартість вбудованих у складовий ФІ похідних елементів (відмінних від пайового компонента) включається в борговий компонент.

Після всіх обчислень має виконуватися тотожність

БС ФІ = БС ДОВГ + БС ДОВ,

БС ФІ - сумарна балансова вартість ФІ;

БС ДОВГ і БС ДОВГ — балансова вартість боргового та пайового компонента ФІ

відповідно.

При початковому роздільному визнанні даних компонентів ФІ жодних прибутків чи збитків немає.

Чи зізнаються у складі фінансових інструментів власні викуплені акції?

Власні ДІ (СДІ) фірми не визнаються ФІ. При цьому причина їхнього викупу не відіграє жодної ролі. У цій ситуації стандарт вимагає відняти вартість власних викуплених акцій із власного капіталу (СК) фірми.

З вищевказаної вимоги існує єдиний виняток: якщо йдеться про утримання фірмою своїх СДІ від імені інших осіб (за наявності агентських відносин). У цьому випадку такі ФІ не включаються до ОФП компанії.

Стандарт визначає, що фірма немає права визнавати у складі прибутку (збитку) результат від наступних операцій із СДИ:

• продаж;
• випуск;
• анулювання.

Такі СДІ можуть купуватися та утримуватися самою фірмою (або іншими членами консолідованої групи). Виплачена (отримана) винагорода у цій ситуації визнається безпосередньо у складі СК.

Інформація про власні викуплені акції розкривається в ОФП або у примітках до звітності.

Для вивчення питань складання звітності за вітчизняними правилами скористайтесь матеріалами нашого сайту:

• ;

• .

Як враховувати відсотки та дивіденди, що відносяться до фінансового інструменту?

Відповідно до п. 35 МСФЗ 32Дивіденди, що відносяться до ФІ, відсотки, а також прибутки і збитки враховуються як доходи або витрати у складі прибутку або збитку.

Стандарт наказує:

• суми, що розподіляються власникам ДІ, враховувати безпосередньо у складі СК;
• витрати на пов'язаної з СК угоді відносити зменшення СК.

Наприклад, некумулятивні привілейовані акції підлягають обов'язковому погашенню в обмін на гроші через 3 роки, а дивіденди за ними виплачуються фірмою на власний розсуд до дати такого викупу. Такий ФІ вважається складовим, у якому борговий компонент дорівнює наведеній вартості суми погашення.

В цьому випадку:

• амортизація дисконту за вказаним компонентом класифікується як процентна витрата і визнається у складі прибутку (збитку);
• виплачені дивіденди відносяться до пайового компоненту і визнаються як розподіл прибутку (збитку).

При цьому якщо частина дивідендів не виплачується, а додається до суми погашення (заснованої на зміні базової змінної — наприклад, товару) — ФІ є зобов'язанням, а всі дивіденди класифікуються як процентні витрати.

Взаємозалік фінансових активів та зобов'язань

Стандарт визначає, що ФА та ФО підлягають взаємозаліку з поданням в ОФП нетто-величини тільки в тому випадку, коли фірма:

• володіє юридичним правом, що діє на даний момент, на такий залік; і
• має намір одночасно реалізувати ФА та виконати ФО, або здійснити розрахунки на нетто-основі.

Неможливо зробити взаємозалік переданого активу та відповідного йому зобов'язання, якщо в обліку відображено передачу ФА, що не задовольняє критеріям припинення визнання.

Підсумки

МСФЗ 32присвячений одному з найскладніших облікових елементів – фінансовим інструментам. Інформація про фінансові активи та зобов'язання, а також пайові інструменти фірми має високу цінність для користувачів звітності, оскільки допомагає достовірно оцінити фінансове становище фірми, результати її діяльності та рух грошових коштів.

МСФЗ 32 і 39 застосовуються до всіх фінансових інструментів, за винятком:

§ часткою участі в дочірніх та асоційованих компаніях, а також у спільній діяльності, які враховуються відповідно до МСФЗ 27 «Консолідована та індивідуальна фінансова звітність», МСФЗ 28 «Інвестиції в асоційовані компанії» та МСФЗ 31 «Спільна діяльність»;

§ прав та зобов'язань з оренди, до яких застосовується МСФЗ 17 «Оренда»; однак орендна плата для отримання, визнана на балансі орендодавця, є предметом розгляду МСФЗ 39 у частині, що стосується припинення визнання;

§ прав та обов'язків за договорами страхування, крім фінансових інструментів, що набувають форми страхових договорів (або договорів перестрахування), але за якими відбувається передача істотної частки фінансових ризиків, а також похідних інструментів, вбудованих у страхові договори, до яких застосовуються положення МСФЗ 39;

§ активів та зобов'язань роботодавців за пенсійними планами, до яких застосовується МСФЗ 19 «Винагороди працівникам»;

§ договорів фінансових гарантій, включаючи акредитиви, що передбачають здійснення виплат у разі, якщо дебітор виявиться не в змозі зробити своєчасну оплату;

§ договорів при об'єднанні компаній, що передбачають відшкодування, зумовлене майбутніми подіями.

Визначення

Фінансовий інструмент- це будь-який договір, внаслідок якого одночасно виникають фінансовий актив в однієї компанії та фінансове зобов'язання або частковий інструмент – в іншої.

Фінансовий актив- це будь-який актив, який є:

§ грошима;

§ правом вимоги за договором коштів чи іншого фінансового активу від іншої компанії;

§ передбаченим договором правом на обмін фінансових інструментів з іншою компанією на потенційно вигідних умовах;

§ пайовим інструментом іншої компанії;

§ договорами, в яких банк використовує свої власні пайові інструменти як платіжний засіб за договором з метою отримання або надання різної кількості акцій, вартість яких є фіксованою або дорівнює сумі, що визначається на основі змін базисної змінної.

Фінансове зобов'язання- це будь-яке зобов'язання, яке є:

§ договірним зобов'язанням надати кошти чи інший фінансовий актив іншої компанії або обмінятися фінансовими активами чи фінансовими зобов'язаннями з іншою компанією на потенційно невигідних умовах;

§ договором, платіжним засобом за яким будуть або можуть бути власні пайові інструменти банку, якщо договір є або непохідним інструментом, за яким банк може мати зобов'язання надати різну кількість власних пайових інструментів, або похідним інструментом, розрахунок за яким буде здійснено яким-небудь чином, крім обміну фіксованого числа фінансових активів на фіксоване число власних пайових інструментів.

Пайовий інструмент- це будь-який договір, що підтверджує право частку активів компанії, що залишаються після відрахування всіх її зобов'язань.

Справедлива вартість- сума коштів, достатня для придбання активу або виконання зобов'язання під час здійснення угоди між добре обізнаними, які дійсно бажають зробити таку угоду незалежними один від одного сторонами.

Похідний інструмент- це фінансовий інструмент, що задовольняє такі умови:

§ його вартість змінюється в результаті зміни процентної ставки, вартості цінного паперу, ціни товару, валютного курсу, індексу цін або ставок, кредитного рейтингу або кредитного індексу, іншої змінної (іноді званої «базисної»);

§ для його придбання необхідні невеликі первісні інвестиції в порівнянні з іншими контрактами, курс яких аналогічно реагує на зміни ринкової кон'юнктури;

§ розрахунки щодо нього здійснюються у майбутньому.

Класифікація фінансових активів

Відповідно до МСФЗ 39 фінансові активи мають бути включені до однієї з наступних категорій:

1. фінансові активи, що оцінюються за справедливою вартістю з визнанням її зміни як прибуток або збиток;

2. фінансові активи, наявні на продаж;

3. позички та дебіторська заборгованість;

4. інвестиції, які утримуються до погашения.

До категорії фінансових активів, що оцінюються за справедливою вартістю з визнанням її зміни як прибуток або збиток, входять дві підкатегорії. Перша включає будь-який фінансовий актив, приймається до обліку при початковому визнанні як фінансовий актив, оцінка якого здійснюється за справедливою вартістю з визнанням її зміни в якості прибутку або збитку. Друга категорія включає фінансові активи, призначені для торгівлі. Усі похідні інструменти (крім класифікованих як інструменти хеджування) та фінансові активи, придбані або призначені для продажу в найближчому майбутньому або останні угоди з якими свідчать про прагнення отримати прибуток у короткостроковій перспективі, є фінансовими активами, призначеними для торгівлі.

Фінансові активи, наявні для продажу,включають будь-які непохідні фінансові інструменти, які класифікуються при початковому визнанні як фінансові активи, наявні для продажу. Визнання фінансових активів, наявних на продаж, у балансі здійснюється за справедливою вартістю. Зміна справедливої ​​вартості відноситься безпосередньо на рахунок обліку капіталу у звіті про зміни капіталу, крім відсотків за фінансовими активами, наявними для продажу, збитків від знецінення та курсових різниць. Отримані прибутки або збитки, віднесені на рахунок капіталу, визнаються як прибутки або збитки при припиненні визнання фінансового активу, наявного для продажу.

Позиками та дебіторською заборгованістювважаються видані або отримані непохідні фінансові активи з фіксованими або визначеними платежами, якщо вони не мають котирувань на активному ринку, не призначені для торгівлі та не класифіковані при первісному визнанні як активи, що оцінюються за справедливою вартістю з визнанням її зміни як прибуток або збиток або наявних для продажу. Позики і дебіторська заборгованість, якими власник неспроможна відшкодувати практично все початкове вкладення, якщо це викликано зниженням якості кредиту, класифікуються як у продажу. Позики та дебіторська заборгованість відображаються за амортизованою вартістю.

Інвестиції, що утримуються до погашення,- це фінансові активи з фіксованими чи визначеними платежами, які банк має намір і має можливість утримувати до погашення, якщо вони не підпадають під визначення позичок та дебіторської заборгованості і якщо не класифіковані при первісному визнанні як активи, що оцінюються за справедливою вартістю з визнанням її зміни до якості прибутку або збитку або наявних для продажу.

Інвестиції, що утримуються до погашення, відображаються за амортизованою вартістю.

Якщо протягом поточного фінансового року або двох попередніх фінансових років банк продав частину інвестицій, що утримуються до погашення (крім продажу незначного обсягу або продажу внаслідок особливої ​​події, що має надзвичайний характер, яку банк не мав можливості попередити), інші утримувані до погашення інвестиції банку повинні класифікуватися як наявні для продажу.

Додаток. "Посібник із застосування" МСФЗ (IAS) 32 "Фінансові інструменти: подання інформації"

Міжнародний стандарт фінансової звітності (IAS) 32
"Фінансові інструменти: подання інформації"

Зі змінами та доповненнями від:

1 [Видалений]

2 Мета цього стандарту - встановити принципи, відповідно до яких фінансові інструменти подаються у складі зобов'язань або капіталу, а також здійснюється взаємозалік фінансових активів та фінансових зобов'язань. Цей стандарт застосовується до класифікації фінансових інструментів емітентом фінансових активів, фінансових зобов'язань та пайових інструментів; класифікації відносних до них відсотків, дивідендів, збитків та інших доходів; а також умовам, за яких фінансові активи та фінансові зобов'язання підлягають взаємозаліку.

Інформація про зміни:

3 Принципи, викладені у цьому стандарті, доповнюють принципи визнання та оцінки фінансових активів та фінансових зобов'язань, викладені у МСФЗ 9 "Фінансові інструменти", а також принципи розкриття інформації про них, викладені в МСФЗ (IFRS) 7 "Фінансові інструменти: розкриття інформації".

Сфера використання

Інформація про зміни:

4 Цей стандарт повинен застосовуватися всіма організаціями до всіх типів фінансових інструментів, за винятком:

Інформація про зміни:

(a) часткою участі в дочірніх організаціях, асоційованих або спільних підприємствах, що враховуються відповідно до стандартів МСФЗ (IFRS) 10 "Консолідована фінансова звітність", МСФЗ (IAS) 27 " Окрема фінансова звітність" або МСФЗ (IAS) 28 "Інвестиції в асоційовані та спільні підприємства". Однак у деяких випадках стандарти МСФЗ (IFRS) 10, МСФЗ (IAS) 27 або МСФЗ (IAS) 28 вимагають від організації або дозволяють їй здійснювати облік часток участі в дочірніх організаціях, асоційованих чи спільних підприємствах з використанням МСФЗ (IFRS) 9 . У разі організації повинні застосовувати вимоги цього стандарту. Організації також повинні застосовувати цей стандарт до всіх похідних інструментів, що відносяться до частин участі в дочірніх організаціях, асоційованих чи спільних підприємствах;

(b) прав та зобов'язань роботодавців за планами винагороди працівникам, до яких застосовується МСБО 19 "Винагороди працівникам".

(c) [Вилучений]

Інформація про зміни:

(d) договорів страхування у значенні, визначеному МСФЗ (IFRS) 4 "Договори страхування". Однак цей стандарт застосовується до похідних інструментів, вбудованих у договори страхування, якщо МСФЗ 9 вимагає, щоб підприємство враховувало їх окремо. Крім того, емітент повинен застосовувати цей стандарт до договорів фінансових гарантій, якщо емітент застосовує МСФЗ (IFRS) 9 при визнанні та оцінці цих договорів, але повинен застосовувати МСФЗ (IFRS) 4, якщо емітент обирає відповідно до пункту 4(d) МСФЗ ( IFRS) 4 застосувати при їх визнанні та оцінці МСФЗ (IFRS) 4;

Інформація про зміни:

(e) фінансових інструментів, що знаходяться у сфері застосування МСФЗ 4 , оскільки вони включають негарантовану можливість отримання додаткових вигод. Емітент таких інструментів звільняється від застосування пунктів 15-32 та AG25-AG35 цього стандарту до цих ознак щодо відмінності між фінансовими зобов'язаннями та пайовими інструментами. Однак до цих інструментів належать усі вимоги цього стандарту. Крім цього, цей стандарт застосовується до похідних інструментів, вбудованих у зазначені інструменти (див. МСБО 9);

(f) фінансові інструменти, договори та зобов'язання, що виникають в операціях платежів, заснованих на акціях, до яких застосовується МСФЗ 2 "Платіж, заснований на акціях", за винятком

(i) договорів, що знаходяться у сфері застосування пунктів 8-10 цього стандарту, до яких застосовується цей стандарт;

8 Цей стандарт слід застосовувати до тих договорів на купівлю або продаж нефінансових статей, за якими може бути здійснений нетто-розрахунок за допомогою коштів або іншого фінансового інструменту, або шляхом обміну фінансовими інструментами, начебто ці договори були фінансовими інструментами. Винятком є ​​договори, укладені та утримувані з метою отримання чи постачання нефінансової статті відповідно до очікуваних потреб підприємства у закупівлях, продажах чи споживанні. Проте цей стандарт слід застосовувати до тих договорів, які підприємство на власний розсуд класифікує як оцінювані за справедливою вартістю через прибуток або збиток відповідно до пункту 5А МСБО 39 "Фінансові інструменти: визнання та оцінка".

9 Існують різні способи, за допомогою яких може бути здійснений нетто-розрахунок грошовими коштами або іншим фінансовим інструментом, або шляхом обміну фінансовими інструментами за договором на купівлю або продаж нефінансової статті. Вони включають:

(a) дозвіл за умовами договору будь-якій стороні зробити нетто-розрахунок грошовими коштами чи іншим фінансовим інструментом, або шляхом обміну фінансовими інструментами;

(b) випадки, коли можливість нетто-розрахунку грошовими коштами або іншим фінансовим інструментом, або шляхом обміну фінансовими інструментами чітко не визначена умовами договору, однак підприємство має практику нетто-розрахунку за аналогічними договорами за допомогою грошових коштів або іншого фінансового інструменту, або шляхом обміну фінансовими інструментами (або шляхом укладання договору взаємозаліку із зустрічною стороною, або шляхом продажу договору до його виконання або закінчення його строку);

(c) наявність у підприємства практики роботи з аналогічними договорами щодо отримання постачання активу та продажу його протягом короткого періоду після постачання з метою отримання прибутку від короткострокових коливань ціни або дилерської націнки; і

(d) можливість швидкої конвертації нефінансової статті, яка є предметом договору, у кошти.

Договір, до якого застосовують пп. (b) або (с) , не полягає з метою отримання або постачання нефінансової статті відповідно до очікуваних потреб підприємства у закупівлях, продажах чи споживанні і, отже, перебуває у сфері застосування цього стандарту. Інші договори, до яких застосовується пункт 8, розглядаються з тим, щоб визначити, чи були вони укладені та виконуються з метою отримання або постачання нефінансової статті відповідно до очікуваних потреб підприємства у закупівлях, продажах чи споживанні і, отже, чи знаходяться вони у сфері застосування цього стандарту.

10 Випущений опціон на купівлю або продаж нефінансової статті, за якою може бути здійснений нетто-розрахунок за допомогою коштів або іншого фінансового інструменту, або шляхом обміну фінансовими інструментами відповідно до параграфів 9(a) або (d) знаходиться у сфері застосування цього стандарту . Такий договір не може бути укладений з метою отримання або постачання нефінансової статті відповідно до очікуваних потреб підприємства у закупівлі, продажу або споживанні.

11 У цьому стандарті використовуються такі терміни у зазначених значеннях:

Фінансовий інструмент- це договір, внаслідок якого виникає фінансовий актив в одного підприємства та фінансове зобов'язання або пайовий інструмент - в іншого.

Фінансовий актив- це актив, що є

(a) грошовими коштами;

(b) пайовим інструментом іншого підприємства;

(c) правом, зумовленим договором

(i) отримати кошти чи інший фінансовий актив від іншого підприємства; або

(ii) обмінятись фінансовими активами або фінансовими зобов'язаннями з іншим підприємством на умовах потенційно вигідних для підприємства; або

(d) договором, розрахунок за яким буде або може бути здійснений шляхом поставки власних пайових інструментів, і є

(i) непохідним інструментом, за яким підприємство отримає або може бути зобов'язане одержати змінну кількість власних пайових інструментів; або

(ii) похідним інструментом, розрахунок за яким буде або може бути здійснений іншим способом, ніж обмін фіксованою сумою коштів або іншого фінансового активу на фіксовану кількість власних пайових інструментів. Для цих цілей права, опціони або варранти на придбання фіксованої кількості власних пайових інструментів підприємства за фіксованою сумою будь-якої валюти відносяться до пайових інструментів, якщо підприємство пропонує ці права, опціони або варранти на пропорційній основі всім своїм власникам, які відносяться до одного класу невиробничих пайових інструментів, що належать підприємству. Також з цією метою власні пайові інструменти, що накладають на підприємство зобов'язання з постачання іншій стороні пропорційної частки чистих активів підприємства тільки при ліквідації та класифікуються як пайові інструменти відповідно до пунктів 16С та 16D, які є договорами на отримання або постачання власних пайових інструментів у майбутньому.

Фінансове зобов'язання- це зобов'язання, яке є:

(a) обумовленим договором зобов'язанням

(ii) обмінятися фінансовими активами або фінансовими зобов'язаннями з іншим підприємством на умовах, потенційно невигідних для підприємства; або

(b) договором, розрахунок за яким буде або може бути здійснений шляхом поставки власних пайових інструментів, і є

(i) непохідним інструментом, яким підприємство надасть або може бути зобов'язане передати змінну кількість власних пайових інструментів; або

(ii) похідним інструментом, розрахунок за яким буде або може бути здійснений іншим способом, ніж обмін фіксованою сумою грошових коштів або іншого фінансового активу на фіксовану кількість власних пайових інструментів підприємства. Для цих цілей власні інструменти капіталу підприємства не включають фінансові інструменти з правом зворотного продажу, що класифікуються як інструменти капіталу відповідно до пунктів 16A та 16B, інструменти, що накладають на підприємство зобов'язання з постачання іншій стороні пропорційної частки чистих активів підприємства тільки при ліквідації та класифікуються інструменти відповідно до пунктів 16С і 16D, або інструменти, які є договорами на отримання або постачання власних інструментів капіталу в майбутньому.

Як виняток, інструмент, що задовольняє визначенню фінансового зобов'язання, класифікується як пайовий інструмент, якщо він має всі характеристики та задовольняє всім умовам, передбаченим у пунктах 16А та 16В або пунктах 16С та 16D.

Пайовий інструмент- це договір, що підтверджує право на залишкову частку в активах підприємства, що залишилися після вирахування всіх його зобов'язань.

Справедлива вартість- це ціна, яка була б отримана під час продажу активу або сплачена при передачі зобов'язання при проведенні операції на добровільній основі між учасниками ринку на дату оцінки (див. МСБО 13 "Оцінка справедливої ​​вартості").

Інструмент із правом зворотного продажу- це фінансовий інструмент, що дає власнику право продати інструмент назад його емітенту за кошти чи інші фінансові активи, або який автоматично повертається його власнику у разі виникнення невизначеної події у майбутньому, смерті чи виходу на пенсію власника інструменту.

Інформація про зміни:

12. Наступні терміни визначені в Додатку А МСФЗ (IFRS) 9 або пункті 9 МСФЗ (IAS) 39 "Фінансові інструменти: визнання та оцінка" і використовуються в цьому стандарті у значеннях, зазначених у МСФЗ (IAS) 39 та МСФЗ (IFRS) 9 :

Амортизована вартість фінансового активу або фінансового зобов'язання

Припинення визнання похідний інструмент

Метод ефективної ставки відсотка

Договір фінансової гарантії

Фінансове зобов'язання, яке враховується за справедливою вартістю, зміни якої відображаються у складі прибутку чи збитку

Тверде зобов'язання

Прогнозована операція

Ефективність хеджування

Хеджована стаття

Інструмент хеджування

Призначений для торгівлі

Стандартна процедура купівлі чи продажу

Витрати на угоді.

13 У цьому стандарті терміни "договір" та "обумовлений договором" належать до угоди між двома або більше сторонами, яка має чіткі економічні наслідки, уникнути яких сторони практично (або зовсім) не мають можливості, як правило, тому, що закон передбачає примусове виконання такого угоди у судовому порядку. Договори, отже, і фінансові інструменти, можуть мати різні форми і не обов'язково повинні бути оформлені письмово.

14 У цьому стандарті термін "підприємство" відноситься до фізичних осіб, товариств, акціонерних товариств, довірчих фондів та державних організацій.

Подання інформації

15. Емітент фінансового інструменту повинен при початковому визнанні класифікувати цей інструмент або складові його частини як фінансове зобов'язання, фінансовий актив або пайовий інструмент відповідно до змісту договору та визначення фінансового зобов'язання, фінансового активу та пайового інструменту.

16 При застосуванні емітентом ухвал у пункті 11 для встановлення того, чи є фінансовий інструмент пайовим інструментом, а не фінансовим зобов'язанням, інструмент є пайовим тільки тоді, коли він задовольняє обидва умови (а) та (b) , наведені нижче:

(a) інструмент не містить договірного зобов'язання:

(i) передати кошти чи інший фінансовий актив іншому підприємству; або

(ii) обмінятися фінансовими активами або фінансовими зобов'язаннями з іншим підприємством на умовах, потенційно невигідних для емітента;

(b) якщо розрахунок за інструментом буде або може бути здійснений шляхом постачання власних пайових інструментів емітента, він є:

(i) непохідним інструментом, за яким емітент не несе договірних зобов'язань надати змінну кількість його власних пайових інструментів; або

(іі) похідним інструментом, розрахунок за яким буде зроблений емітентом тільки шляхом обміну фіксованої суми коштів або іншого фінансового активу на фіксовану кількість його власних пайових інструментів. Для цих цілей права, опціони або варранти на придбання фіксованої кількості власних пайових інструментів підприємства за фіксованою сумою будь-якої валюти відносяться до пайових інструментів, якщо підприємство пропонує ці права, опціони або варранти на пропорційній основі всім своїм власникам, які відносяться до одного класу невиробничих пайових інструментів, що належать підприємству. Крім того, для цих цілей власні пайові інструменти емітента не включають інструменти, що володіють усіма характеристиками і задовольняють умовам, передбаченим у пунктах 16А і 16В або пунктах 16С і 16D, або інструменти, які є договорами на отримання або поставку власних пайових інструментів.

Договірне зобов'язання, включаючи зобов'язання, що виникає з похідного фінансового інструменту, яке призведе або може призвести до отримання або постачання власних пайових інструментів емітента, але не задовольняє зазначеним вище умовам (а) та (b), не є пайовим інструментом. Як виняток, інструмент, що задовольняє визначенню фінансового зобов'язання, класифікується як пайовий інструмент, якщо він має всі характеристики та задовольняє всім умовам, передбаченим у пунктах 16А та 16В або пунктах 16С та 16D.

Інструменти з правом зворотного продажу

16А Фінансовий інструмент з правом зворотного продажу включає договірне зобов'язання емітента щодо зворотної купівлі або погашення цього інструменту в обмін на кошти або інший фінансовий актив під час виконання опціону на продаж. Як виняток для визначення фінансового зобов'язання, інструмент, який включає таке зобов'язання, класифікується як частковий інструмент, якщо він має такі характеристики:

(а) Надає власнику право на пропорційну частку чистих активів підприємства у разі його ліквідації. Чисті активи підприємства - це ті активи, які залишаються після відрахування всіх інших вимог щодо його активів. Пропорційна частка визначається шляхом:

(c) Усі фінансові інструменти класу, субординованого до всіх інших класів інструментів, мають ідентичні характеристики. Наприклад, всі вони повинні мати право на зворотний продаж, і для всіх інструментів у даному класі повинна використовуватися та сама формула або інший метод розрахунку ціни на зворотну купівлю або погашення.

(d) Крім договірного зобов'язання емітента щодо зворотної купівлі або погашення інструменту в обмін на кошти або інший фінансовий актив, цей інструмент не включає жодного іншого договірного зобов'язання щодо постачання коштів або іншого фінансового активу іншому підприємству або щодо обміну фінансових активів або фінансових зобов'язань з іншим підприємством на умовах, які потенційно несприятливі для підприємства; дані інструмент також не є контрактом, який підлягає або може бути погашений за рахунок власних інструментів капіталу підприємства, як викладено в підпункті (b) визначення фінансового зобов'язання.

(e) Загальні очікувані рухи грошових коштів, що відносяться на інструмент протягом строку дії інструменту, в основному залежать від прибутку або збитку, змін у визнаних чистих активах або змін у справедливій вартості визнаних та невизнаних чистих активів підприємства протягом терміну дії інструменту (за винятком будь-яких наслідків, до яких наводить даний інструмент).

16В Для класифікації інструмента як пайового інструменту, крім наявності у нього всіх вищеперелічених характеристик, емітент не повинен мати жодного іншого фінансового інструменту або контракту, що передбачає:

(b) наслідки обмеження або встановлення фіксованого залишкового доходу по суті для власників інструментів

з правом зворотного продажу.

пункті 16А , що передбачають умови, схожі на умови еквівалентного контракту, який міг бути укладений між стороною, яка не є власником інструменту, та підприємством-емітентом. Якщо підприємство не може визначити, чи дотримується ця умова, воно не повинно класифікувати інструмент із правом зворотного продажу як інструмент палива.

Інструменти або компоненти інструментів, що накладають на підприємство зобов'язання щодо постачання іншій стороні пропорційної частки чистих активів підприємства лише при ліквідації

16С Деякі фінансові інструменти включають договірне зобов'язання підприємства-емітента щодо постачання іншому підприємству пропорційної частки своїх чистих активів лише при ліквідації. Зобов'язання виникає через те, що ймовірність ліквідації висока і знаходиться поза контролем підприємства (наприклад, підприємство з обмеженим терміном діяльності) або ймовірність ліквідації невисока, але власнику інструменту надається вибір. Як виняток для визначення фінансового зобов'язання, інструмент, який включає таке зобов'язання, класифікується як частковий інструмент, якщо він має такі характеристики:

(a) надає власнику право на пропорційну частку чистих активів підприємства у разі його ліквідації. Чисті активи підприємства - це ті активи, які залишаються після відрахування всіх інших вимог щодо його активів. Пропорційна частка визначається шляхом:

(i) поділ чистих активів підприємства при його ліквідації на одиниці рівної величини; і

(ii) множення цієї суми на кількість одиниць, наявних у власника фінансового інструменту.

(b) Інструмент належить до класу інструментів, субординованого по відношенню до всіх інших класів інструментів. Для включення в такий клас інструмент:

(i) не повинен мати жодного пріоритету над іншими вимогами щодо активів підприємства під час його ліквідації, та

(ii) не обов'язково повинен конвертуватися в інший інструмент до його включення до класу інструментів, субординованого по відношенню до всіх інших класів інструментів.

(c) Усі фінансові інструменти класу, субординованого по відношенню до всіх інших класів інструментів, повинні передбачати ідентичне договірне зобов'язання підприємства-емітента щодо постачання пропорційної частки його чистих активів при ліквідації.

16D Для класифікації інструмента як пайового інструменту, крім наявності у нього всіх вищеперелічених характеристик, емітент не повинен мати жодного іншого фінансового інструменту або контракту, що передбачає:

(a) загальні рухи грошових коштів, які в основному залежать від прибутку або збитку, змін у визнаних чистих активах або змін у справедливій вартості визнаних та невизнаних чистих активів підприємства (за винятком будь-яких наслідків, до яких призводить цей інструмент чи контракт) та

(b) наслідки обмеження або встановлення фіксованого залишкового доходу по суті для власників інструментів із правом зворотного продажу.

З метою застосування цієї умови підприємство не повинно розглядати нефінансові контракти з власником інструменту, описані в пункті 16С, що передбачають умови, схожі з умовами еквівалентного контракту, який міг бути укладений між стороною, яка не є власником інструменту, та підприємством-емітентом. Якщо підприємство не може визначити, чи дотримується ця умова, воно не повинно класифікувати цей інструмент як інструмент палива.

Рекласифікація інструментів з правом зворотного продажу та інструментів, що накладають на підприємство зобов'язання з постачання іншій стороні пропорційної частки чистих активів підприємства лише за ліквідації

16Е Підприємство має класифікувати фінансовий інструмент як інструмент палива відповідно до пунктів 16А та 16В або пунктів 16С та 16D з дати, на яку інструмент має всі характеристики, і він відповідає умовам, передбаченим у цих пунктах. Підприємство має рекласифікувати фінансовий інструмент з дати, на яку інструмент перестає відповідати всім характеристикам або задовольняти всі умови, передбачені в цих пунктах. Наприклад, якщо підприємство погашає всі свої випущені інструменти без права зворотного продажу, а деякі інструменти з правом зворотного продажу, що залишилися в обігу, мають всі характеристики та задовольняють всі умови, передбачені у пунктах 16А та 16В, підприємство має рекласифікувати дані інструменти з правом зворотного продажу як пайові інструменти з дати, на яку підприємство погасило всі інструменти без права зворотного продажу.

16F Підприємство має враховувати рекласифікацію інструменту відповідно до пункту 16E таким чином:

(a) Підприємство повинне рекласифікувати пайовий інструмент у якості фінансового зобов'язання з дати, на яку інструмент перестає відповідати всім характеристикам або задовольняти всі умови, передбачені в пунктах 16А та 16В або пунктах 16С та 16D. Фінансове зобов'язання має оцінюватися за справедливою вартістю інструменту на дату рекласифікації. Підприємство має визнати у капіталі будь-яку різницю між балансовою вартістю пайового інструменту та справедливою вартістю фінансового зобов'язання на дату рекласифікації.

(b) Підприємство має рекласифікувати фінансове зобов'язання як пайовий з дати, на який у інструмента з'являються всі характеристики і він задовольняє умовам, передбаченим у пунктах 16А та 16В або пунктах 16С та 16D. Пайовий інструмент повинен оцінюватися за балансовою вартістю фінансового зобов'язання на дату рекласифікації.

Відсутність договірного зобов'язання щодо постачання коштів або іншого фінансового активу (пункт 16(a))

17 За винятком умов, описаних у пунктах 16А та 16В або пунктах 16С та 16D , найважливішою ознакою фінансового зобов'язання, що відрізняє його від пайового інструменту, є наявність договірного зобов'язання однієї сторони по фінансовому інструменту (емітента) передати кошти або інший фінансовий актив іншій стороні ( власнику), або обмінятись фінансовими активами або фінансовими зобов'язаннями з власником на умовах, потенційно невигідних для емітента. Хоча власник пайового інструменту може мати право на отримання пропорційної частки дивідендів або інших коштів, що розподіляються з капіталу, емітент не має договірного зобов'язання здійснювати такий розподіл коштів, оскільки неможливо вимагати від нього передачі коштів або іншого фінансового активу іншій стороні.

18 Класифікація фінансового інструменту у звіті про фінансове становище підприємства визначається його змістом, а не юридичною формою. Зміст зазвичай відповідає юридичній формі, але не завжди. Деякі фінансові інструменти мають юридичну форму капіталу, але за змістом є зобов'язаннями, інші можуть поєднувати у собі ознаки як пайових інструментів, і фінансових зобов'язань. Наприклад:

(a) привілейована акція, яка передбачає обов'язкове погашення емітентом за фіксованою або визначеною сумою у фіксований або визначений день у майбутньому, або дає власнику право вимагати, щоб емітент погасив інструмент у конкретний день або після нього за фіксованою чи визначеною ціною, є фінансовим зобов'язанням;

(b) фінансовий інструмент, що дає його власнику право повернути інструмент емітенту в обмін на кошти або інший фінансовий актив ("інструмент з правом зворотного продажу"), є фінансовим зобов'язанням, за винятком інструментів, що класифікуються як пайові інструменти відповідно до пунктів 16A та 16В або пунктами 16С та 16D. Фінансовий інструмент є фінансовим зобов'язанням, навіть коли сума коштів чи іншого фінансового активу визначається на основі індексу чи іншої статті, яка може збільшуватись або зменшуватись. Наявність можливості у власника повернути інструмент емітенту в обмін на кошти або інший фінансовий актив означає, що інструмент із правом зворотного продажу відповідає визначенню фінансового зобов'язання, за винятком інструментів, що класифікуються як пайові інструменти відповідно до пунктів 16А та 16В або пунктів 16С та 16D. Наприклад, відкриті пайові фонди, пайові фонди, товариства та деякі кооперативні підприємства можуть надавати своїм пайовикам або членам право викупити свої частки у емітента у будь-який час на кошти, що призводить до класифікації часток пайовиків або членів як фінансові зобов'язання, за винятком інструментів, класифікуються як пайові інструменти відповідно до пунктів 16А та 16В або пунктів 16С та 16D. Однак класифікація інструменту як фінансового зобов'язання не забороняє використання назв статей, таких як "чисті активи, що стосуються пайовиків" та "зміна суми чистих активів, що відноситься до пайовиків" у самій фінансовій звітності підприємства, у якого відсутній внесений капітал (наприклад, деякі взаємні та пайові фонди, див. ілюстративний приклад 7), або використання додаткових розкриттів, що показують, що сукупна частка участі їх членів включає статті, такі як капітальні резерви, що відповідають визначенню капіталу, та інструменти з правом зворотного продажу, що не відповідають йому (див. ілюстративний приклад 8).

19 Якщо підприємство не має безумовного права уникнути передачі коштів або іншого фінансового активу для проведення розрахунку за договірним зобов'язанням, то таке зобов'язання відповідає визначенню фінансового зобов'язання, за винятком інструментів, що класифікуються як пайові інструменти відповідно до пунктів 16А та 16В або пунктів 16С та 16D . Наприклад:

(a) обмеження спроможності підприємства виконати договірне зобов'язання, таке, як недоступність іноземної валюти або необхідність отримання дозволу на платіж від регулюючих органів, не звільняє підприємство від його договірних зобов'язань та не припиняє обумовленого договором права власника за цим інструментом;

(b) договірне зобов'язання, що залежить від того, чи скористається інша сторона за правочином своїм правом на погашення, є фінансовим зобов'язанням, оскільки підприємство не має безумовного права уникнути передачі коштів або іншого фінансового активу.

20 Фінансовий інструмент, який явно не передбачає договірного зобов'язання щодо передачі коштів або іншого фінансового активу, може встановити його побічно через строки та умови. Наприклад:

(a) фінансовий інструмент може передбачати нефінансове зобов'язання, яке має бути погашене тоді, і лише тоді, коли підприємству не вдасться здійснити розподіл чи погасити інструмент. Якщо підприємство може уникнути передачі коштів чи іншого фінансового активу лише шляхом погашення нефінансового зобов'язання, такий фінансовий інструмент є фінансовим зобов'язанням;

(b) фінансовий інструмент є фінансовим зобов'язанням, якщо його умови застерігають, що при його погашенні підприємство передасть

(i) або кошти чи інший фінансовий актив; або

(ii) свої власні акції, вартість яких значно перевищуватиме суму коштів або іншого фінансового активу.

Хоча підприємство не має явно зазначеного у договорі зобов'язання передати кошти чи інший фінансовий актив, сума, що підлягає погашенню акціями, така, що підприємство здійснить розрахунок грошовими коштами. У будь-якому випадку власникові, по суті, гарантовано отримання суми, яка, як мінімум, дорівнює сумі, що сплачується грошовими коштами (див. пункт 21).

Розрахунок власними пайовими інструментами підприємства (пункт 16(b))

21 Договір не є пайовим інструментом тільки тому, що він може спричинити одержання або передачу власних інструментів капіталу підприємства. У підприємства може бути обумовлене договором право або зобов'язання отримати або передати власні акції або інші інструменти капіталу в кількості, яка змінюється таким чином, щоб справедлива вартість власних інструментів капіталу підприємства, що підлягають отриманню або передачі, дорівнювала величині обумовленого договором права або зобов'язання. При цьому величина обумовленого договором права або зобов'язання може бути фіксованою сумою або сумою, що змінюється, частково або повністю, залежно від зміни змінної, іншої, ніж ринкова ціна власних інструментів капіталу підприємства (наприклад, відсоткова ставка, котирування біржового товару або фінансового інструменту). Два приклади таких договорів: (а) договір на постачання власних часткових інструментів підприємства загальною вартістю, що дорівнює 100 де, та (b) договір на постачання власних часткових інструментів підприємства загальною вартістю, що дорівнює вартості 100 унцій золота. Такий договір є фінансовим зобов'язанням підприємства, навіть, незважаючи на те, що підприємство має або може погасити його шляхом постачання власних інструментів капіталу. Він не є пайовим інструментом, оскільки підприємство використовує змінну кількість власних пайових інструментів для розрахунків за договором. Відповідно договір не засвідчує право на залишкову частку в активах підприємства, що залишилися після відрахування всіх його зобов'язань.

22 За винятком зазначеного у п. 22А договір, розрахунок за яким буде зроблено підприємством шляхом передачі (або отримання) фіксованої кількості власних пайових інструментів в обмін на фіксовану суму коштів або іншого фінансового активу, є пайовим інструментом. Наприклад, випущений опціон на акції, який дає право зустрічній стороні купити фіксовану кількість акцій підприємства за фіксованою ціною або в обмін на облігації з фіксованою основною сумою, є інструментом пайки. Зміни справедливої ​​вартості договору в результаті коливань ринкових процентних ставок, які не впливають на суму коштів або іншого активу, що підлягає оплаті або отриманню, або кількість інструментів для пайових коштів, що підлягає отриманню або передачі, при здійсненні розрахунків за договором не перешкоджають класифікації договору як пайового інструменту. Усі отримане відшкодування (таке, наприклад, як премія, отримана за випущений опціон чи варант на власні акції підприємства) належить безпосередньо капітал. Виплачене відшкодування (таке, наприклад, як премія, сплачена за придбаний опціон) віднімається безпосередньо з капіталу. Зміни справедливої ​​вартості пайового інструменту не визнаються у фінансовій звітності.

22А Якщо власні інструменти капіталу підприємства, що підлягають отриманню або передачі підприємством при погашенні договору, є фінансовими інструментами з правом зворотного продажу, які мають всі характеристики та задовольняють умовам, передбаченим у пунктах 16А та 16В, або інструментами, що накладають на підприємство зобов'язання з постачання іншій стороні пропорційної частки чистих активів підприємства тільки при його ліквідації, які мають усі характеристики та задовольняють умовам, передбаченим у пунктах 16С та 16D, цей договір є фінансовим активом або фінансовим зобов'язанням. Це включає договір, розрахунок за яким буде зроблено підприємством шляхом передачі або отримання фіксованої кількості його власних інструментів капіталу в обмін на фіксовану суму коштів або іншого фінансового активу

Інформація про зміни:

23 За винятком умов, викладених у пунктах 16А та 16В або пунктах 16С та 16D, договір, що містить зобов'язання підприємства придбати власні інструменти капіталу за кошти або інший фінансовий актив, призводить до виникнення фінансового зобов'язання, рівного наведеній вартості погашення (наприклад, наведеної вартості ціни виконання форвардного договору РЕПО, ціни виконання опціону чи іншої суми погашення). Це справедливо навіть у випадку, коли сама угода є пайовим інструментом. Один із прикладів - зобов'язання підприємства придбати власні пайові інструменти за кошти згідно з форвардним контрактом. Фінансове зобов'язання спочатку визнається за наведеною вартістю суми погашення та рекласифікується зі складу капіталу. Згодом фінансове зобов'язання оцінюється відповідно до МСБО 9 . Якщо термін виконання договору спливає без виконання, то балансова вартість фінансового зобов'язання рекласифікується до складу капіталу. Договірне зобов'язання підприємства придбати власні інструменти капіталу призводить до виникнення фінансового зобов'язання за наведеною вартістю суми погашення, навіть якщо зобов'язання на покупку залежить від того, чи здійснить інша сторона своє право вимагати погашення (наприклад, випущений опціон на продаж, що дає право іншій стороні продати підприємству його власні інструменти капіталу за фіксованою ціною).

24. Договір, розрахунок за яким буде зроблено підприємством шляхом передачі або отримання фіксованої кількості його власних пайових інструментів в обмін на змінну суму коштів або іншого фінансового активу, є фінансовим активом або фінансовим зобов'язанням. Прикладом такого договору є договір, яким підприємство має передати 100 власних пайових інструментів в обмін на суму коштів, рівну вартості 100 унцій золота.

Оціночні резерви щодо умовного погашення

25 Фінансовий інструмент може передбачати передачу підприємством коштів або іншого фінансового активу, або погашення його іншим способом, характерним для фінансових зобов'язань, у разі настання або ненастання майбутніх подій, виникнення яких невизначене (або від обставин, результат яких є невизначеним), які не підконтрольні ні емітенту, ні власнику інструменту, таких, як зміна фондового індексу, індексу споживчих цін, процентної ставки, вимог податкового законодавства, або майбутньої виручки емітента, чистого прибутку або відношення зобов'язань емітента до капіталу. Емітент такого інструменту не має безумовного права уникнути передачі коштів або іншого фінансового активу (або погашення його іншим способом, характерним для фінансових зобов'язань). Отже, цей інструмент є фінансовим зобов'язанням емітента, за винятком випадків, коли

(a) частина положення договору про здійснення розрахунків на певних умовах, згідно з якою може знадобитися погашення грошовими коштами або іншим фінансовим активом (або погашення його іншим способом, характерним для фінансових зобов'язань), не є унікальною;

(b) емітент такого інструменту може вимагати погашення грошовими коштами або іншим фінансовим активом (або погашення його іншим способом, характерним для фінансових зобов'язань) тільки у разі ліквідації емітента; або

Варіанти розрахунків

26 Якщо похідний фінансовий інструмент дає одній із сторін право вибору того, як буде здійснено розрахунок за ним (наприклад, емітент або власник може вибрати нетто-розрахунок грошовими коштами або шляхом обміну акцій на кошти), то він є фінансовим активом або фінансовим зобов'язанням, крім випадків, коли всі варіанти розрахунків призводять до класифікації фінансового інструменту як пайового інструмента.

27 Прикладом похідного фінансового інструменту з варіантами розрахунків, що є фінансовим зобов'язанням, буде опціон на акції, нетто-розрахунок за яким, залежно від вибору емітента, може бути здійснений грошовими коштами або шляхом обміну власних акцій на кошти. Аналогічно деякі договори на купівлю або продаж нефінансових статей в обмін на власні пайові інструменти підприємства входять у сферу застосування цього стандарту, оскільки розрахунок за ними може бути здійснений шляхом постачання нефінансового активу або шляхом нетто-розрахунку грошовими коштами або іншим фінансовим інструментом (див. пункти 8-10). Такі договори є фінансовими активами чи фінансовими зобов'язаннями, але з пайовими інструментами.

Комбіновані фінансові інструменти (див. також пункти AG30-AG35 та ілюстративні приклади 9-12)

28. Емітент непохідного фінансового інструменту повинен проаналізувати умови фінансового інструменту для того, щоб визначити, чи містить він як компонент зобов'язання, так і компонент капіталу. Такі компоненти повинні класифікуватися окремо як фінансові зобов'язання, фінансові активи або інструменти капіталу відповідно до пункту 15 .

29 Підприємство окремо визнає компоненти фінансового інструменту, які (а) створюють фінансове зобов'язання підприємства та (b) дають власнику інструменту можливість самому вирішити, чи конвертувати його в інструмент інструмента власного капіталу підприємства. Наприклад, облігація або подібний інструмент, який може бути конвертований власником у встановлену кількість звичайних акцій підприємства - це комбінований фінансовий інструмент. З погляду підприємства такий інструмент складається з двох компонентів: фінансового зобов'язання (договірної угоди надати кошти або інший фінансовий актив) та пайового зобов'язання (опціону на купівлю, що надає власнику право протягом обумовленого періоду часу конвертувати його у встановлену кількість звичайних акцій підприємства). Випуск такого інструменту дає практично такий самий економічний ефект, як і одночасний випуск пайового інструменту з можливістю дострокового погашення та варантів на купівлю звичайних акцій або випуск пайового інструменту з відокремлюваним варрантом на купівлю акцій. Відповідно, підприємство завжди окремо подає у звіті про фінансове становище компоненти зобов'язання та капіталу.

30 Виділення компонентів зобов'язання та капіталу інструмента, що конвертується, не переглядається через зміну ймовірності реалізації можливості конвертації навіть у випадку, коли може здатися, що реалізація цієї можливості стала економічно вигідною для деяких власників інструменту. Власники не обов'язково завжди діятимуть очікуваним чином, тому що, наприклад, податкові наслідки такого конвертування можуть бути різними для різних власників. Більше того, можливість конвертування час від часу змінюватиметься. Договірне зобов'язання підприємства зробити в майбутньому виплати залишається непогашеним, доки не відбудеться його конвертація, не настане термін погашення інструменту або не буде здійснено будь-яку іншу операцію.

Інформація про зміни:

33 Якщо підприємство викуповує власні інструменти капіталу, то ці інструменти ("власні акції, викуплені в акціонерів") повинні відніматися з капіталу. У складі прибутку чи збитку не повинні визнаватись жодні доходи чи збитки, що виникають при купівлі, продажу, випуску або анулюванні власних інструментів капіталу підприємства. Такі власні акції, викуплені в акціонерів, можуть бути придбані та утримуватись самим підприємством або іншими членами групи, яка подає консолідовану звітність. Відшкодування, що виплачується або одержується, повинно визнаватись безпосередньо в капіталі.

34 Сума власних акцій, викуплених в акціонерів, повинна розкриватися окремо у самому звіті про фінансове становище або у примітках відповідно до МСБО 1 "Подання фінансової звітності". Підприємство розкриває інформацію відповідно до МСФЗ (IAS) 24 "Розкриття інформації про пов'язані сторони", якщо підприємство викуповує власні пайові інструменти у зв'язаних сторін.

Інформація про зміни:

Відсотки, дивіденди, збитки та прибутки (див. також пункт AG37)

35 Відсотки, дивіденди, збитки та прибутки, що стосуються фінансового інструменту або його компонента, класифікованого як фінансове зобов'язання, повинні визнаватись як витрати або доходи на рахунку прибутків та збитків. Кошти, що розподіляються власникам пайових інструментів, повинні визнаватись організацією безпосередньо у складі капіталу. Витрати по операції з капіталом повинні відноситися на зменшення капіталу.

35А. Податок на прибуток, що відноситься до коштів, що розподіляються власникам пайового інструменту, і до витрат по операції з капіталом, повинен враховуватися відповідно до МСБО 12 "Податки на прибуток".

36 Класифікація фінансового інструмента як фінансового зобов'язання або інструмента капіталу визначає, чи будуть відсотки, дивіденди, збитки та інші доходи, пов'язані з цим інструментом, визнаватись як витрати або доходи у складі прибутку або збитку. Таким чином, виплати дивідендів за акціями, повністю визнаними як зобов'язання, класифікуються як витрати, аналогічно відсоткам облігацій. Так само доходи та збитки, пов'язані з погашенням або рефінансуванням фінансових зобов'язань, визнаються у звіті про прибутки та збитки, тоді як погашення або рефінансування пайових інструментів подаються у звітності як зміни у складі капіталу. Зміни справедливої ​​вартості пайового інструменту не визнаються у фінансовій звітності.

37 Організація зазвичай несе різні витрати при випуску або придбанні власних інструментів капіталу. До складу цих витрат можуть включатись реєстраційні та інші обов'язкові збори, винагороди юристам, аудиторам та іншим професійним консультантам, а також витрати на друк та гербові збори. Витрати по операції з капіталом слід відносити на зменшення капіталу в тій мірі, в якій вони є додатковими витратами, що стосуються безпосередньо операції з капіталом, і яких можна було б уникнути за відсутності такої угоди. Витрати з операції з капіталом, яка була припинена без завершення, визнаються як витрата.

38 Витрати на угоду, пов'язані з випуском комбінованого інструменту, розподіляються на компоненти зобов'язання та капіталу пропорційно розподілу надходжень. Витрати по угоді, пов'язані із здійсненням двох і більше операцій (наприклад, при проведенні випуску акцій одночасно із здійсненням процедур з лістингу акцій іншого випуску на фондовій біржі), розподіляються між цими операціями на розумній основі, яка має послідовно застосовуватись при здійсненні аналогічних операцій.

39 Сума витрат на угоду, віднесених на зменшення капіталу за період, розкривається окремо відповідно до МСФЗ (IAS) 1 .

40 Дивіденди, класифіковані як витрати, можуть подаватись у звіті(ах) про прибуток або збиток та інше сукупний доход або з відсотками за іншими зобов'язаннями, або окремою статтею. На додаток до вимог цього стандарту на розкриття інформації про відсотки та дивіденди поширюються ще й вимоги МСФЗ (IAS) 1 та МСФЗ (IFRS) 7 . У ряді випадків через відмінності між відсотками та дивідендами щодо таких питань, як можливість податкового відрахування, бажано розкривати їх окремо у звіті(ах) про прибуток чи збиток та інше сукупний доход. Розкриття інформації про податкові наслідки здійснюється відповідно до МСБО 12 .

41 Доходи та збитки, що стосуються змін балансової вартості фінансового зобов'язання, визнаються як дохід або витрата у складі прибутку або збитку, навіть якщо вони належать до інструменту, що містить право на залишкову частку участі в активах підприємства в обмін на кошти або інший фінансовий актив ( див. пункт 18(b)). Відповідно до МСФЗ (IAS) 1 підприємство повинне представляти дохід або збиток, що виникає в результаті повторної оцінки такого інструменту, окремо в самому звіті про сукупний доход тоді, коли таке подання доречне для пояснення результатів діяльності підприємства.

Інформація про зміни:

42 Фінансовий актив та фінансове зобов'язання повинні зачитуватися, а у звіті про фінансове становище має відображатися чиста сума тоді і тільки тоді, коли підприємство:

(a) має право юридично закріплене право здійснити залік визнаних сум; і

(b) має намір зробити розрахунок на нетто-основі або реалізувати актив і виконати зобов'язання одночасно.

При обліку передачі фінансового активу, який не задовольняє критеріям припинення визнання, підприємство не повинно здійснювати взаємозалік переданого активу та відповідного зобов'язання (див. МСФЗ 9, пункт 3.2.22).

Інформація про зміни:

43 Цей стандарт вимагає подання у звітності фінансових активів та фінансових зобов'язань на нетто-основі у тому випадку, коли це відображає очікувані організацією майбутні потоки коштів від розрахунків за двома або більше окремими фінансовими інструментами. Коли організація має право і намір отримати або виплатити нетто-суму, по суті вона має тільки один фінансовий актив або одне фінансове зобов'язання. В інших випадках фінансові активи та фінансові зобов'язання подаються окремо один від одного, відповідно до їх характеристики як ресурсів або зобов'язань організації. Організація повинна розкривати інформацію, необхідну пунктами 13В-13Е МСФЗ (IFRS) 7 для визнаних фінансових інструментів, що входять до сфери застосування пункту 13А МСФЗ (IFRS) 7.

44 Взаємозалік визнаних фінансових активів та фінансових зобов'язань та подання у звітності їх чистої суми відрізняється від припинення визнання фінансового зобов'язання чи активу. Тоді як взаємозалік не призводить до визнання прибутку чи збитку, припинення визнання фінансового інструменту веде не лише до виключення раніше визнаної статті зі звіту про фінансове становище, але також може призвести до визнання прибутку чи збитку.

45 Право на залік вимог - законне право позичальника, встановлене в договорі або іншим чином, погасити або анулювати всю або частину суми, що належить кредитору, шляхом заліку проти неї суми, що належить до отримання кредитора. У разі надзвичайних обставин позичальник може мати законне право використовувати суму, належну до отримання від третьої сторони, проти суми, що належить кредитору, за умови, що між трьома сторонами існує угода, яка чітко встановлює право позичальника на залік вимог. Оскільки право на залік - це юридичне право, умови, в яких здійснюється дане право, можуть відрізнятися залежно від юрисдикції, тому необхідно брати до уваги закони, які стосуються відносин між сторонами.

46 Існування юридично закріпленого права на взаємозалік фінансового активу та фінансового зобов'язання впливає на права та зобов'язання, пов'язані з фінансовим активом та фінансовим зобов'язанням, і може вплинути на схильність підприємства до кредитного ризику та ризику ліквідності. Однак існування такого права, само собою, не дає достатніх підстав для заліку. За відсутності наміру реалізувати це право або здійснити одночасний розрахунок величина та розподіл у часі майбутніх потоків коштів залишаються без змін. У разі, коли підприємство має намір реалізувати своє право або здійснити одночасний розрахунок, подання активу та зобов'язання на нетто-основі краще відображає величину та розподіл у часі очікуваних у майбутньому потоків коштів, а також ризиків, яким ці потоки наражаються. Намір однієї чи обох сторін зробити розрахунок на нетто-основі без наявності відповідного законного права не є достатнім обґрунтуванням для заліку, оскільки права та зобов'язання, пов'язані з окремим фінансовим активом та фінансовим зобов'язанням, залишаються без змін.

47 На намір підприємства щодо розрахунку за певними активами та зобов'язаннями можуть вплинути звичайна практика його господарської діяльності, вимоги фінансових ринків та інші обставини, які можуть обмежувати можливість зробити нетто-розрахунок або здійснити розрахунок одночасно. Якщо підприємство має право на залік, але не має наміру ні здійснювати нетто-розрахунок, ні реалізувати актив і одночасно виконати зобов'язання, то вплив цього права на кредитний ризик, якому наражається підприємство, розкривається відповідно до пункту 36 МСФЗ (IFRS) 7.

48 Одночасний розрахунок двох фінансових інструментів може відбуватися, наприклад, через клірингову палату на організованому фінансовому ринку або при обміні безпосередньо між учасниками угоди. У цих умовах потоки грошових коштів, по суті, еквівалентні одній чистій сумі, а схильність до кредитного ризику або ризику ліквідності відсутня. В інших випадках підприємство може зробити розрахунок за двома інструментами шляхом отримання та виплати окремих сум, наражаючись на кредитний ризик на всю суму активу або ризик ліквідності на всю суму зобов'язання. Такі ризики можуть бути значними, хоч і відносно нетривалими. Відповідно, реалізація фінансового активу та погашення фінансового зобов'язання вважаються одночасними лише тоді, коли операції відбуваються в той самий момент.

49 Умови, перелічені в пункті 42, загалом не задовольняються, і взаємозалік зазвичай недоречний, коли

МСФЗ 32 та МСФЗ 39 Фінансові інструменти

Міжнародні стандарти фінансової звітності (МСФЗ; IFRS англ. International Financial Reporting Standards) - набір документів (стандартів та інтерпретацій), що регламентують правила складання фінансової звітності, необхідної зовнішнім користувачам для прийняття ними економічних рішень щодо підприємства.

МСФЗ, на відміну від деяких національних правил складання звітності, є стандартами, заснованими на принципах, а не на жорстко прописаних правилах. Мета полягає в тому, щоб у будь-якій практичній ситуації укладачі могли наслідувати дух принципів, а не намагатися знайти лазівки в чітко прописаних правилах, які дозволили б обійти будь-які базові положення. Серед принципів: принцип нарахування, принцип безперервності діяльності, обережності, доречності та інших.

Мета цієї роботи розглянути докладно МСФЗ 32 «Фінансові інструменти - подання інформації» та МСФЗ 39 «Фінансові інструменти - визнання та оцінка».

Фінансові інструменти становлять значну частину активів та зобов'язань багатьох організацій, особливо кредитних організацій. Фінансові інструменти відіграють провідну роль у забезпеченні ефективного функціонування фінансових ринків. Останні три десятиліття ринок фінансових інструментів значно виріс як кількісно, ​​і якісно; його розвиток супроводжувався появою нових і нових видів фінансових інструментів, включаючи похідні інструменти. У сучасних умовах банки та компанії не обмежуються використанням традиційних первинних інструментів, вдаючись до складних інструментів управління ризиками, де активно використовуються взаємопов'язані фінансові інструменти.

У відповідь на розвиток фінансових ринків Комітетом з МСФЗ були розроблені міжнародні стандарти фінансової звітності (IAS) 32 і 39. Причому в першому проекті стандарту про фінансові інструменти, випущеному на початку 90-х років минулого століття, питання подання та розкриття інформації щодо фінансових інструментів розглядалися. спільно з питаннями їхнього визнання та оцінки. В силу складності ці питання були поділені на два стандарти (IAS 32 та IAS 39 відповідно). З моменту своєї публікації міжнародні стандарти 32 та 39 багато разів редагувалися та оновлювалися.

Відмінності між стандартами 32 та 39 визначені різною сферою їх застосування. Так, МСФЗ 32 «Фінансові інструменти: розкриття та подання інформації» розглядає питання класифікації фінансових інструментів (на фінансові активи, фінансові зобов'язання та пайові інструменти), деякі аспекти визнання фінансових інструментів у звітності (наприклад, поділ їх на елемент зобов'язання та елемент капіталу), залік фінансових інструментів та пов'язаних із ними відсотків, дивідендів, прибутків та збитків, а також встановлює вимоги розкриття інформації про всі типи фінансових інструментів та пов'язаних з ними ризиків у примітках до звітності. Навпаки, МСФЗ 39 «Фінансові інструменти: визнання та оцінка» розглядає питання визнання (припинення визнання) фінансових активів та фінансових зобов'язань, їх класифікацію, порядок початкової та подальшої оцінки різних груп фінансових активів та фінансових зобов'язань, а також найбільш складні питання – спеціальний облік при хеджування.

МСФЗ 32 «Фінансові інструменти - подання інформації»

З загального становища можна назвати таке:

Національний стандарт фінансової звітності 32 «Фінансові інструменти: подання інформації» (НСФО 32) (далі – Стандарт) розроблено з метою виконання Основних напрямів грошово-кредитної політики Республіки Білорусь на 2007 рік, затверджених Указом Президента Республіки Білорусь від 30 листопада 2006 р.

Вимоги, встановлені цим Стандартом, є обов'язковими для виконання Національним банком Республіки Білорусь, банками та небанківськими кредитно-фінансовими організаціями Республіки Білорусь, створеними відповідно до законодавства (далі - банки).

Мета цього Стандарту полягає у визначенні:

а) вимог, які застосовуються під час класифікації фінансових інструментів на фінансові активи, фінансові зобов'язання, пайові інструменти;

б) принципів подання фінансової звітності фінансових інструментів як фінансових зобов'язань або власних пайових інструментів;

в) принципів визнання та подання у фінансовій звітності процентних доходів, дивідендів, інших доходів та витрат, що належать до фінансових інструментів;

г) обставин, за яких фінансові активи та фінансові зобов'язання взаємозачитуються під час визнання.

Для цілей цього Стандарту наведені нижче терміни мають такі значення:

фінансовий інструмент- цінний папір або договір, внаслідок яких одночасно виникають фінансовий актив в однієї організації та

фінансове зобов'язання або пайовий інструмент в іншої організації;

фінансовий актив- актив, що є:

б) правом отримати від іншої організації за цінним папером чи договором (далі - договір) кошти чи інші фінансові активи;

в) правом обмінюватися з іншою організацією за договором фінансовими активами чи фінансовими зобов'язаннями на умовах, що є вигідними для банку;

г) пайовим інструментом іншої юридичної особи;

д) договором незалежно від цього, є він похідним інструментом чи ні, розрахунок яким здійснюється чи може здійснюватися шляхом отримання змінного (нефіксованого) числа власних пайових інструментів банку;

фінансове зобов'язання- зобов'язання, що є:

обов'язком надати іншій організації відповідно до договору кошти чи інші фінансові активи;

обов'язком обмінятися з іншою організацією відповідно до договору фінансовими активами чи фінансовими зобов'язаннями на умовах, які є невигідними для банку;

договором незалежно від цього, є він похідним інструментом чи ні, розрахунок яким здійснюється чи може здійснюватися шляхом передачі змінного (нефіксованого) числа власних пайових інструментів банку;

пайовий інструмент- договір, що підтверджує право на частку у капіталі юридичної особи;

власний пайовий інструмент- пайовий інструмент, випущений банком (прості (звичайні) та привілейовані акції);

складний фінансовий інструмент- фінансовий інструмент, який містить як елемент фінансового зобов'язання, і елемент капіталу;

організація- узагальнюючий термін, що включає юридичні особи (банки, небанківські фінансові організації, комерційні організації, некомерційні організації, органи державного управління), індивідуальні підприємці та фізичні особи;

справедлива вартість- сума, яку можна зробити обмін активами чи здійснити розрахунок за зобов'язанням між обізнаними, бажаючими здійснити таку угоду, незалежними друг від друга сторонами.

Цей Стандарт застосовується до договорів купівлі або продажу нефінансових активів (за винятком дорогоцінних металів - для Національного банку Республіки Білорусь), розрахунок за якими здійснюється грошовими коштами на чистій основі або іншими фінансовими інструментами або шляхом обміну фінансових активів та фінансових зобов'язань. Цей Стандарт не застосовується до договорів, які укладаються з метою придбання та подальшого використання нефінансових активів.

При визнанні класифікації фінансових інструментів розкриваються такі аспекти:

При первісному визнанні банк класифікує фінансовий інструмент як фінансове зобов'язання, фінансовий актив або власний пайовий інструмент відповідно до предмета договору та визначення «фінансове зобов'язання», «фінансовий актив» та «власний пайовий інструмент».

Також слід зазначити, що Банк визнає, оцінює та припиняє визнавати фінансові активи та фінансові зобов'язання, у тому числі складні фінансові інструменти, відповідно до вимог МСФЗ 39.

Існують деякі особливості подання окремих фінансових інструментів у фінансовій звітності.

Окремі фінансові інструменти можуть мати правову форму власного пайового інструменту, але за економічним змістом є фінансовими зобов'язаннями, інші можуть поєднувати в собі як характеристики власних пайових інструментів, так і фінансових зобов'язань. За такими фінансовими інструментами банк додатково у примітках до фінансової звітності подає шляхом розкриття відповідну інформацію виходячи не так з їх правової форми, як з економічного змісту.

Фінансовий інструмент є фінансовим зобов'язанням у разі, якщо банку надано можливість вибору способу розрахунку: шляхом надання коштів чи інших фінансових активів, або власними пайовими інструментами, вартість яких значно перевищує суму коштів чи інших фінансових активів.

Фінансовий інструмент є відповідно фінансовим зобов'язанням або фінансовим активом за наявності договірного права отримати або обов'язки надати змінну кількість власних пайових інструментів, вартість яких еквівалентна сумі договірних прав або обов'язків.

Фінансовий інструмент відноситься до фінансового зобов'язання, якщо спосіб погашення фінансового інструменту залежить від результату майбутніх невизначених подій (обставин), які не підконтрольні як банку-емітенту, так і власнику фінансового інструменту.

При поданні складного фінансового інструменту банк розподіляє його балансову вартість на елементи фінансового зобов'язання та капіталу. При цьому елемент капіталу відноситься вартість, що залишилася після відрахування з вартості складного фінансового інструменту справедливої ​​вартості фінансового зобов'язання (справедлива вартість якого може бути надійно оцінена).

При роздільному поданні у фінансовій звітності елементів складного фінансового інструменту доходів та витрат не виникає.

Доходи та витрати, пов'язані з емісією складного фінансового інструменту, видаються як елементи фінансового зобов'язання та капіталу пропорційно розподілу надходжень.

Подання елементів складного фінансового інструменту у примітках до фінансової звітності залишається незмінним до виконання зобов'язань щодо нього.

При поданні дивідендів, відсоткових та інших доходів і витрат у звіті про прибуток та збитки та (або) у капіталі необхідно виходити з класифікації та подання фінансового інструменту як фінансового зобов'язання або пайового інструменту. Так, дивіденди з привілейованих акцій, класифікованих як фінансові зобов'язання, подаються у звіті про прибуток та збитки.

Доходи та витрати на емісію, придбання, викуп, продаж власних пайових інструментів представляються в капіталі.

Витрати по операціях з власними пайовими інструментами, які не відбулися, подаються у звіті про прибуток та збитки.

МСФЗ 39 «Фінансові інструменти - визнання та оцінка»

Мета МСФЗ №39 «Фінансові інструменти: визнання та оцінка» - встановлення принципів визнання та оцінки фінансових активів.

Визначення, пов'язані з визнанням та виміром

Амортизована вартість фінансового активу або фінансового зобов'язання- величина, в якій фінансові активи або зобов'язання виміряні при первісному визнанні, за вирахуванням виплат на погашення основної суми боргу, зменшена або збільшена на суму накопиченої з використанням методу ефективної ставки відсотка амортизації різниці між первісною вартістю та сумою погашення, а також за вирахуванням суми зменшення (Прямого або шляхом використання рахунку оцінного резерву) на знецінення або безнадійну заборгованість.

Метод ефективної ставки відсотка -метод розрахунку амортизованої вартості фінансового активу чи фінансового зобов'язання (або групи фінансових активів чи фінансових зобов'язань) та розподілу процентного доходу чи процентної витрати на відповідний період. Ефективна процентна ставка- ставка, що застосовується при точному дисконтуванні розрахункових майбутніх грошових платежів або надходжень протягом очікуваного часу існування фінансового інструменту або, де це доречно, коротшого періоду, до чистої балансової вартості фінансового активу або фінансового зобов'язання. Під час розрахунку ефективної ставки відсотка підприємство повинне розрахувати потоки коштів з урахуванням усіх договірних умов фінансового інструменту (наприклад, права на дострокове погашення, опціону на купівлю та аналогічних опціонів), але не має брати до уваги майбутні кредитні втрати. Розрахунок включає всі винагороди та суми, виплачені або отримані сторонами за договором, які є невід'ємною частиною ефективної ставки відсотка, витрат на угоду та всіх інших премій чи знижок.

Припинення визнання- Виключення раніше визнаного фінансового активу або фінансового зобов'язання з балансу підприємства.

Справедлива вартість- сума, на яку може бути обмінений актив або виконано зобов'язання під час операції між добре обізнаними, які бажають здійснити таку операцію незалежними сторонами.

Стандартна процедура купівлі чи продажу- купівля чи продаж фінансового активу згідно з договором, умови якого вимагають постачання активу протягом періоду часу, встановленого правилами чи угодами, ухваленими на відповідному ринку.

Витрати з угоди- додаткові витрати, безпосередньо пов'язані з придбанням, випуском чи вибуттям фінансового активу чи фінансового зобов'язання. Додаткові витрати - витрати, які б не виникли, якби підприємство не придбало, не випустило чи не продало фінансовий інструмент .

Похідний інструмент- це фінансовий інструмент або інший договір, який має наступні характеристики: його вартість підлягає зміні через коливання процентної ставки, курсу цінного паперу, валютного курсу, індексу цін або ставок та інших змінних; для його придбання немає потреби у початкових інвестиціях; розрахунки за ним будуть здійснені в майбутньому.

класифікація за призначенням - для продажу: купується для продажу чи зворотної купівлі у короткостроковій перспективі; частина портфеля фінансових інструментів, що ідентифікуються; похідний інструмент (за винятком, якщо похідний інструмент є інструментом хеджування);

фінансові активи необхідно визначати при первісному визнанні справедливої ​​вартості через прибуток або збиток, крім інвестицій у пайові інструменти, справедлива вартість яких достовірно не визначається.

Вбудований похідний інструмент- це складний складний фінансовий інструмент, який впливає на грошові потоки. Похідний фінансовий інструмент, прикріплений до фінансового інструменту, але за договором, що передається незалежно від цього інструмента, є не вбудованим похідним інструментом, а окремим фінансовим інструментом. Умови відокремлення вбудованого похідного фінансового інструменту від основного договору:

економічні характеристики та ризики вбудованого похідного інструменту не взаємопов'язані з економічними характеристиками та ризиками основного договору;

окремий інструмент відповідає визначенню похідного інструменту.

Цей стандарт застосовується до всіх типів фінансових інструментів. Виняток становлять:

частки участі у дочірніх організаціях, асоційованих організаціях та спільної діяльності;

права та зобов'язання роботодавців за програмами винагороди працівників;

права та зобов'язання за договорами оренди;

права та зобов'язання, що виникли за договорами страхування;

договори фінансових гарантій (включаючи акредитиви та інші гарантії повернення кредиту);

договори про обумовлене майбутніми подіями відшкодування під час об'єднання підприємств;

зобов'язання щодо позик, які не погашаються шляхом взаємозаліку зустрічних вимог грошима або іншими фінансовими інструментами.

Виходячи з вище викладеного, можна зробити висновок, що правильно враховувати фінансові інструменти - не просте завдання, що вимагає вироблення певного підходу та мислення. Для того щоб відображати той чи інший фінансовий інструмент, треба розуміти природу фінансового інструменту та мету, заради якої він купувався.

Список використаної літератури

фінансовий міжнародний стандарт звітність

1. Електронне джерело мережі Інтернет – be5.biz;

Електронне джерело мережі Інтернет – pravobi.info;

Електронне джерело мережі Інтернет – ru.wikipedia.org;

При початковому визнанні фінансового інструменту в балансі, згідно з МСФЗ 32, емітент цього фінансового інструменту повинен класифікувати його (або його елементи), виходячи зі змісту договору або як зобов'язання, або як капітал. При цьому, як зазначалося вище, деякі фінансові інструменти мають юридичну форму пайового інструменту, а є за своєю суттю зобов'язаннями.
Якщо фінансовий інструмент не містить договірного зобов'язання передачі емітентом коштів (іншого фінансового активу) або обміну даного інструменту на інший на потенційно невигідних умовах, він є пайовим інструментом. Крім того, пайовим інструментом може бути похідний інструмент (своп, варрант), який буде погашений емітентом шляхом обміну фіксованої суми коштів або фінансового активу на фіксовану кількість власних пайових інструментів.
Багато фінансових інструментів, особливо похідні, часто містять одночасно і право, і зобов'язання здійснити операцію щодо їх обміну. Такі права та зобов'язання відповідно до стандарту 32 слід відображати одночасно і в активі, і в пасиві бухгалтерського балансу. Наприклад, відповідно до форвардного контракту, одна сторона обіцяє через 90 днів сплатити 200 000 доларів, а друга сторона обіцяє надати облігації за ставкою відсотка, зафіксованою на дату складання контракту, на суму 200 000 доларів. Кожна зі сторін сподівається зміну ринкових ціни облігації на свою користь. У покупця і продавця виникають і зобов'язання передачі, і права отримання відповідного фінансового інструменту на фіксованих умовах. Права та зобов'язання щодо таких похідних інструментів повинні відображатися в балансі розгорнуто (окремо).
Фінансовий актив та фінансове зобов'язання можуть взаємно зачитуватися лише за певних обставин:

• за юридично закріпленого права (наприклад, у договорі) здійснити залік визнаних у балансі фінансових активів за рахунок фінансових зобов'язань;
• за наявності у компанії можливостей та намірів зробити розрахунки на виконання угоди щодо сальдованої суми взаємно протилежних фінансових інструментів;
• при намірі компанії одночасно реалізувати фінансовий актив і погасити фінансові зобов'язання, і цей намір здійсненний у обставинах, що склалися, здійснення угод.

Взаємозалік можливий щодо дебіторської та кредиторської заборгованості або рахунків у банку з дебетовим та кредитовим залишком.
Якщо відповідно до встановлених вимог емітент класифікує випущений ним фінансовий інструмент як фінансове зобов'язання, то відсотки, дивіденди, збитки та прибуток, що належать до нього, слід відображати у звіті про прибутки та збитки як витрати чи доходи.
Витрати, які несе емітент у вигляді відсотків та дивідендів за пайовими інструментами, відносяться безпосередньо до дебету рахунку капіталу.
Відсотки (дивіденди) за привілейованими акціями, що є за своєю суттю фінансовим зобов'язанням, враховуються як витрати, а не як розподіл прибутку. Такі дивіденди враховуються у звіті про прибутки та збитки окремо від дивідендів за пайовими інструментами.
Емітент складного фінансового інструменту, що містить як зобов'язання, так і пайовий елемент (елемент капіталу), повинен класифікувати складові цього інструменту окремо. Таким складним фінансовим інструментом для емітента може бути, наприклад, облігація, що конвертується у звичайні акції. Цей інструмент складається з двох елементів: фінансового зобов'язання (договірної угоди надати кошти або інші фінансові активи) та пайового інструменту (опціону покупця, що надає власнику облігації право протягом певного періоду часу конвертувати інструмент у звичайні акції, випущені емітентом).
Для розрахунку балансової вартості складних фінансових інструментів можна використати один із двох методів.

1. Віднесення більш складний інструмент інструмент суми, що залишається після відрахування з вартості всього інструменту, вартості зобов'язання. Таким чином, спочатку визначається балансова вартість фінансового зобов'язання шляхом дисконтування потоку майбутніх виплат відсотків та основної суми боргу за переважною ринковою ставкою відсотка для аналогічного зобов'язання. Частина, що припадає на пайовий інструмент (опціон на конвертацію в звичайні акції), визначається шляхом віднімання вартості складного інструменту вартості фінансового зобов'язання.
2. Оцінка елемента зобов'язань та пайового елемента окремо та приведення їх до еквіваленту вартості інструменту в цілому. Цей метод вимагає застосування складних моделей визначення ціни опціону, наприклад, моделі Блека-Шоулза.

ПРИКЛАД
1 січня 2000 року компанія емітує 2000 конвертованих облігацій номінальною вартістю 1000 доларів. Відсотки виплачуються щорічно за номінальною відсотковою ставкою 6%. Переважна ринкова відсоткова ставка на дату емісії облігацій становила 9%. Облігації мають бути погашені 31 грудня 2002 року.
Визначимо вартість, за якою облігації будуть відображені у фінансовій звітності компанії за початкового визнання, першим способом.
1. Поточна вартість основної суми боргу, що підлягає поверненню через 3 роки:
2000 х 1000 доларів х (1: (1 + 0,09) 3 = 2 000 000 х 0,772 = 544 000 доларів.
2. Поточна вартість відсотків: 2000000 х 0,06 х 2,531 (кумулятивна ставка дисконтування за 3 роки) = 303 720 доларів.
Кумулятивна ставка = 1: (1+0,09)1+1: (1+0,09)2+1: (1+0,09)3=2,531.
3. Усього компонент зобов'язань: 1 544 000 + 303 720 = 1 847 720 доларів.
4. Номінальна вартість емітованих облігацій 2000 х 1000 = 2000000 доларів.
5. Компонент капіталу (як різниця між номінальною вартістю емітованих зобов'язань та компонентом зобов'язань) = 152 280 доларів.
Таким чином, емітент повинен відобразити у своїй звітності конвертовані облігації при первісному визнанні таким чином: зобов'язання погасити облігацію (показується у складі зобов'язань) у сумі 1 847 720 доларів та можливість конвертації (показується у складі капіталу) у сумі 152 280 доларів.

У тих випадках, коли спосіб погашення фінансового інструменту залежить від результату майбутніх невизначених подій, не підконтрольних емітенту, інструмент повинен класифікуватися ним як зобов'язання.
Наприклад, компанія випускає облігації, які вона обіцяє погашати акціями, якщо ринкова ціна облігацій перевищить її певний рівень. Інший приклад: компанія емітує акції, умови погашення яких залежать від рівня її майбутніх доходів (якщо компанія не досягає певного рівня доходів до певного моменту часу, вона зобов'язується обміняти свої акції на облігації) і т.д.
У МСФЗ 32 значну увагу приділяється питанням розкриття у звітності компанії інформації про фінансові інструменти, які вона використовує. Таке розкриття (частково – обов'язкове, а частково – рекомендоване) необхідне користувачам фінансової звітності для розуміння впливу балансових та позабалансових фінансових інструментів на фінансове становище компанії, результати її діяльності, рух її грошових потоків.
Компаніям рекомендується розкривати інформацію про значення фінансових інструментів у їх діяльності, про пов'язані з ними ризики та засоби контролю, про господарські інтереси, які обслуговують ці фінансові інструменти. Рекомендується розкривати такі види ризиків, що супроводжують фінансові інструменти:

• валютний ризик (пов'язаний із змінами курсів обміну іноземних валют);
• ризик ставки відсотка (пов'язаний із змінами відсоткових ставок);
• ринковий ризик (пов'язаний із змінами ринкових цін);
• кредитний ризик (чи ризик виникнення безнадійної заборгованості);
• ризик ліквідності або грошовий ризик (ризик того, що компанія виявиться нездатною виконати свої зобов'язання), ризик грошових потоків (наприклад, ризик, пов'язаний з борговими інструментами, плаваючою ставкою відсотка).

МСФЗ 32 заохочує компанії до розкриття зазначеної вище інформації на додаток до тієї, яку компанія повинна розкривати.
В обов'язковому порядку компанія повинна розкривати свої цілі та політику управління фінансовими ризиками, включаючи політику хеджування основних видів операцій, для яких воно застосовується. По кожному класу фінансових активів, фінансових зобов'язань та пайових інструментів як визнаних у балансі, так і невизнаних, у примітках до звітності необхідно розкривати:

• інформацію про вартість та характер фінансових інструментів;
• умови, які можуть впливати на величину майбутніх потоків коштів, їх спрямованість та розподіл у часі;
• облікову політику та методи визнання інструментів у балансі, а також методи оцінки фінансових інструментів (наприклад, для фінансових інструментів, що враховуються за справедливою вартістю, балансова вартість може бути визначена на основі ринкових котирувань, незалежних оцінок, аналізу дисконтованих майбутніх грошових потоків або інших методів, що має бути розкрито у поясненнях до звітності).

У тих випадках, коли фінансові інструменти суттєво впливають на фінансове становище компанії, за ними повинні розкриватися і договірні умови, наприклад:

• дані про основну чи номінальну суму, на якій засновані майбутні виплати;
• дати настання строку платежу, закінчення строку дії договору чи строку його виконання;
• права сторін на дострокове виконання угоди щодо фінансового інструменту;
• права на конвертацію фінансового інструменту, суми та строки майбутніх надходжень та виплат коштів, ставки відсотків чи дивідендів;
• наявність та сума застави, що утримується або наданої.

Якщо подання фінансового інструменту у балансі відрізняється з його юридичної форми, то поясненнях до звітності компанія має пояснити характер даного інструмента. Крім того, потрібне розкриття структури складних похідних інструментів.
До питань, що підлягають обов'язковому розкриттю у звітності, належить інформація про наявність ризику ставки відсотка, у тому числі передбачені договором дати перегляду ставки відсотка або настання строку платежу, а також ефективні ставки відсотка, що використовуються (якщо застосовується відповідний метод).
За наявності значної кількості фінансових інструментів, схильних до процентного ризику, вони можуть бути згруповані за строками погашення (зміни їх ціни (балансової вартості)) у періодах, наступних після звітної дати:

• протягом 1 року;
• окремо за періодами щороку протягом 1-5 років;
• понад 5 років.

Обов'язково має розкриватися інформація про схильність компанії до кредитного ризику, у тому числі:

• розмір максимального кредитного ризику, що припадає на одного позичальника, без урахування вартості застави;
• наявність значних концентрацій кредитного ризику.

У звітності комерційних банків ця вимога знайшла своє відображення у вигляді відповідних нормативів.

Визнання та оцінка фінансових активів та зобов'язань у МСФЗ 39, порівняння з російською практикою

Фінансові активи та зобов'язання компанії визнаються (відбиваються) у її балансі лише тоді, коли компанія входить у договірні відносини з іншою стороною з приводу зазначених фінансових інструментів. Заплановані операції, якими на дату складання звітності відсутні обов'язкові договірні відносини, що неспроможні визнаватися у бухгалтерському балансі підприємства.
З наведеного правила випливає, що всі договірні права та зобов'язання компанії щодо фінансових інструментів, у тому числі пов'язані з похідними інструментами, повинні визнаватись у її балансі як активи або зобов'язання.
У тих випадках, коли йдеться не про фінансові інструменти, а про тверді угоди на купівлю або продаж товарів чи послуг, вступ двох або кількох компаній у договірні відносини між собою є необхідною, але не достатньою умовою визнання активів або зобов'язань у балансах у цих компаній . Для такого визнання необхідне вчинення хоча б однієї зі сторін відповідних дій за договором (оплатою товару чи послугою або відвантаженням товару та наданням послуги).
Винятком є ​​форвардний договір, у якому визнання активів чи зобов'язань у балансах підприємств, які уклали такий договір, відбувається досі скоєння дій за договором. Форвардний контракт - це, як зазначалося вище, зобов'язання однієї сторони купити або продати іншій стороні фінансовий інструмент або товар у визначений день у майбутньому за встановленою ціною. Це зобов'язання, згідно з МСФЗ 39, визнається як актив або зобов'язання на дату виникнення зобов'язання з купівлі або продажу, а не на дату його погашення (фактично обміну, що відбувається). При укладанні форвардного контракту справедлива вартість прав вимоги (постачання інструменту чи товару) та зобов'язань (щодо його оплати у фіксованому розмірі) найчастіше збігаються і з тієї, і з іншого боку, тому чиста вартість форвардного контракту дорівнює нулю. Активи та пасиви визнаються в балансі як у покупця, так і у продавця в момент укладання контракту в однакових сумах, навіть якщо чиста вартість контракту при цьому дорівнює нулю. При цьому кожна сторона за контрактом схильна до цінового ризику, який і є предметом контракту. Згодом справедлива вартість контракту може стати чистим активом чи зобов'язанням. Це від різних чинників, серед яких: зміна вартості грошей у часі, курсу базисного інструменту чи ціни товару, що є предметом форвардного контракту, та інших.
Якщо купівля фінансових активів компанією має регулярний характер (тобто є так званою типовою угодою), то відповідно до МСФЗ 39 допускається визнання в балансі фінансових активів, що купуються як на дату укладення угоди, так і на дату розрахунків. Вибраний та зафіксований в обліковій політиці порядок визнання фінансових активів має застосовуватись протягом усього звітного періоду. При цьому датою укладання угоди є день, коли організація приймає він зобов'язання купити певний фінансовий актив. Цього дня у бухгалтерському обліку (і, відповідно, у бухгалтерському балансі) визнається фінансовий інструмент (в активі), що підлягає отриманню, і зобов'язання щодо його оплати (у пасиві).
Датою розрахунків вважається день, коли обумовлений договором фінансовий інструмент фактично передали організації. При цьому актив визнається у балансі за справедливою вартістю, що склалася за період від дати укладання угоди до дати визнання цього фінансового інструменту в обліку.
А операції з продажу фінансових активів, що навіть мають регулярний характер, дозволяється визнавати в обліку та звітності лише за датою розрахунків.
Припинення визнання фінансового активу (або його частини) має відбуватися тоді, коли компанія втрачає контроль за правами за договором, що становлять утримання фінансового активу. Це може відбуватися при виконанні договірних умов контрагентом, закінченні терміну дії прав вимоги, відмови компанії від прав щодо цього фінансового активу.
При передачі права контролю за активом він вважається проданим. Однак якщо передача активу не пов'язана з припиненням його визнання (тобто він продовжує значитися на балансі у компанії), то компанія, яка передає актив, відображає угоду як позику під забезпечення.
Фінансовий актив, визнання якого у балансі припиняється, має списуватися за балансовою вартістю. Різниця між балансовою вартістю активу (або частиною активу), переданого іншій стороні, та сумою коштів, отриманих (або коштів, що належать до отримання) за даний актив, плюс сума переоцінки активу до його справедливої ​​вартості (раніше визнана на рахунку капіталу), відображаються на рахунку прибутків та збитків.
У деяких випадках компанія може продавати не весь актив, а лише його частину, наприклад, або основну суму боргу, або відсотки облігацій. Іншим прикладом є продаж портфеля дебіторської заборгованості за збереження права на прибуткове обслуговування заборгованості за винагороду, внаслідок чого право на обслуговування визнається як актив (право на обслуговування позик є нематеріальним активом згідно з МСФЗ 38).
Якщо компанія передає частину фінансового активу іншим особам за збереження іншої його частини, то балансову вартість фінансового активу слід розподілити між частиною, що залишилася, і проданою частиною пропорційно справедливій вартості відповідних статей на день продажу. Прибуток чи збиток необхідно визнавати з урахуванням виручки від проданої частини. У тих рідкісних випадках, коли справедливу вартість частини активу, що залишилася, неможливо визначити достовірно, вона не визначається зовсім і приймається рівною нулю. У повному обсязі балансова вартість фінансового активу надається його проданій частині. Прибуток чи збиток визнається як різниця між виручкою та загальною (до продажу частини) балансовою вартістю фінансового активу, скоригованою на раніше списану на рахунок капіталу суму його переоцінки за справедливою вартістю.
Компанії слід списувати фінансове зобов'язання з балансу (припиняти його визнання) тоді, коли воно погашено, тобто виконано (боржник розплатився з кредитором), анульовано на законних підставах (або в судовому порядку або самим кредитором) або термін його дії (встановлений законодавством строк позовної давності) минув. Анулюванням, крім того, вважається заміна існуючого зобов'язання на інше зобов'язання з умовами, що істотно відрізняються.
Якщо позичальник і кредитор обмінюються будь-якими борговими інструментами, з умовами, що істотно відрізняються від попереднього договору, то, згідно з МСФЗ 39, цей факт слід кваліфікувати як погашення старого боргу і визнання нового фінансового інструменту.
Різницю між балансовою вартістю погашеного або переданого іншій стороні зобов'язання (або частини зобов'язання) з урахуванням накопиченої амортизації та сумою погашення слід відносити на чистий прибуток або збиток за звітний період.
Відповідно до МСФЗ 39 первісна оцінка фінансових активів та фінансових зобов'язань здійснюється за фактичними витратами, які, як передбачається, є справедливою вартістю внесеного (отриманого) відшкодування. Витрати, понесені під час угоди, входять у початкову вартість фінансового інструмента.
Випуску або придбанню пайових інструментів зазвичай супроводжують відповідні витрати (плата за реєстрацію та інші платежі регулюючим органам; суми, сплачені юристам, бухгалтерам, професійним консультантам; витрати на друк тощо), які відносяться безпосередньо на зменшення капіталу. Вироблені витрати з операціях з капіталом, які з якихось причин не вдалося здійснити, слід відносити на витрати поточного періоду (до звіту про прибутки та збитки).
Початкова вартість фінансового інструменту, оціненого за справедливою вартістю, згодом під впливом ринкових та інших чинників відхиляється від неї у той чи інший бік. При цьому досить точно справедливу вартість можна визначити, якщо існує опублікована ціна фінансового інструменту на відкритому ринку (ринкова ціна - найкращий аналог справедливої ​​вартості); борговий інструмент має рейтинг, наданий незалежною рейтинговою агенцією; при використанні спеціальних моделей, вихідні дані для реалізації яких отримують з активних ринків (наприклад модель Блека-Шоулза). Неважко визначити справедливу вартість фінансового інструменту і тоді, коли діапазон значень оціночних показників його вартості є незначним.
Якщо ринкові ціни важко встановити з достатньою мірою достовірності, то справедлива вартість визначається іншими загальноприйнятими методами (шляхом дисконтування майбутніх грошових платежів або надходжень коштів з використанням переважної ринкової ставки відсотка для аналогічних інструментів, співвідношенням ціни та прибутку та іншими методами).
Подальша оцінка фінансових активів залежить від фактичної класифікації за чотирма категоріями, розглянутим у розділі 4.1. Після початкового визнання активи оцінюються або за справедливою вартістю, або за витратами, що амортизуються (вартості) (табл.1).

Таблиця 1. Відображення та наступна (після первісного визнання) оцінка фінансових інструментів в обліку та звітності

Початкова оцінка Фактичні витрати (справедлива вартість) Фактичні витрати (справедлива вартість) Фактичні витрати (справедлива вартість) Фактичні витрати (справедлива вартість)Амортизована первісна вартість з використанням методу ефективної ставки відсотка Амортизована первісна вартість з використанням методу ефективної ставки відсотка Справедлива вартість або собівартість Справедлива вартістьВизнаний дохід або збиток - - Відсотки та дивіденди відносяться на рахунок прибутків або збитків, переоцінка справедливої ​​вартості - на рахунок капіталу Переоцінка відноситься на рахунок прибутків або збитківНарахування амортизації Відноситься на рахунок прибутків та збитків Відноситься на рахунок прибутків та збитків - -Знецінення Відноситься на рахунок прибутків та збитків Відноситься на рахунок прибутків та збитків Збиток списується з рахунків капіталу та відноситься на рахунок прибутків та збитків -

Види фінансових інструментів	Позики та дебіторська заборгованість, не призначені для торгівлі	Інвестиції, що утримуються до погашення	Фінансові активи, наявні для продажу	Фінансові активи або зобов'язання, що оцінюються за справедливою вартістю через прибуток чи збиток
Відображення у звітності
Відображення в обліку

Ці правила не застосовуються до фінансових інструментів, що використовуються як інструменти хеджування.
Розглянемо докладніше на основі наведеної вище схеми, як відображаються в обліку операції з різними видами фінансових активів.
У МСФЗ 39 інвестиції, за винятком інвестицій, що утримуються до погашення, оцінюються за справедливою вартістю, при цьому зміни справедливої ​​вартості відображаються, залежно від характеру інвестицій та (або) обраної облікової політики, на рахунках прибутків або збитків (у відповідному фінансовому звіті) або безпосередньо на рахунках власні кошти.
Прибуток при переоцінці фінансових активів, що оцінюються за справедливою вартістю з віднесенням її змін на рахунки прибутків або збитків (призначених для торгівлі), слід відносити безпосередньо на прибуток або збиток звітного періоду.
До групи активів, наявних для продажу, можуть включатися як пайові, так і боргові цінні папери, які мають ринкову ціну, так і не мають (некотовані). Прибуток (збиток), що виникає під час переоцінки фінансового активу, що враховується за справедливою вартістю (що має ринкову вартість), відносять на рахунки капіталу у звіті про рух капіталу. На рахунку капіталу (рахунок переоцінки інвестиційних цінних паперів, наявних на продаж) прибуток чи збиток повинні перебувати досі продажу, погашення чи іншого вибуття фінансового активу або досі встановлення факту його знецінення. У разі настання такого моменту отриманий прибуток (збиток) необхідно буде віднести на прибуток або збитки звітного періоду.
У тих випадках, коли за інвестиціями в пайові інструменти та пов'язаними з ними похідними фінансовими інструментами відсутні ринкові ціни, що котируються, і встановити справедливу вартість іншими способами складно, зазначені інструменти, наявні для продажу, повинні враховуватися за собівартістю.
За борговими зобов'язаннями, призначеними для продажу, відсотки, розраховані за допомогою методу ефективної ставки відсотка, визнаються у звіті про прибутки та збитки. Дивіденди за наявним пайовим інструментом відносяться на рахунок прибутків і збитків, коли встановлено право організації на отримання виплати.
Таким чином, обидві розглянуті вище групи фінансових активів враховуються за справедливою вартістю (і ті, й інші за своєю суттю є торговими, але мають різні терміни та купуються з різними цілями).
Залежно від виду фінансових інструментів (боргові або пайові), що входять до зазначених вище груп, прибуток або збиток від переоцінки визначаються по-різному. Так, для акцій, що оцінюються за справедливою вартістю (відносяться і до першої, і до другої групи), розмір прибутку або збитку дорівнюватиме різниці між справедливою вартістю фінансового інструменту на дату переоцінки та його балансовою (купівельною) вартістю.
Для облігацій, що оцінюються за справедливою вартістю, розмір прибутку або збитку від переоцінки визначається дещо інакше: справедлива вартість фінансового інструменту на дату переоцінки за мінусом балансової (купівельної) вартості та за мінусом амортизації премії (або додавання амортизації дисконту).
Нагадаємо, що для боргових інструментів справедлива вартість - це сума наведених вартості всіх очікуваних майбутніх купонних або процентних платежів за борговим інструментом та його номінальною вартістю, дисконтованих за поточною ефективною процентною ставкою (ринковою ставкою на дату переоцінки). Амортизована ж вартість - це та ж наведена вартість, але отримана при дисконтуванні не за поточною ефективною процентною ставкою, а за початковою ефективною ставкою.
При цьому премією називають негативну різницю між номінальною вартістю та ціною купівлі цінних паперів, а дисконтом – відповідно – позитивну різницю. Амортизація премії визначається як амортизована вартість фінансового інструменту на кінець попереднього періоду за мінусом його амортизованої вартості на кінець поточного періоду. Відповідно, амортизація дисконту - це амортизована вартість на кінець поточного періоду за вирахуванням амортизованої вартості на кінець попереднього періоду. Таким чином, і премія, і дисконт поступово (протягом терміну перебування фінансових інструментів на балансі кредитної організації в тому чи іншому їхньому портфелі) амортизуються (переносяться) на доходи та витрати банку.

ПРИКЛАД
1 березня кредитна організація придбала облігації номінальною вартістю 10 000 рублів за ціною 10 300 рублів (тобто сплачена премія становила 300 руб.), а 31 березня вона зробила переоцінку цінних паперів за справедливою вартістю, що склала 10 450 рублів. Сума амортизації премії за розрахунками за березень становила 30 рублів.
У наведеному прикладі сума переоцінки фінансових активів складе: 10450 - 10300 - 30 = 120 рублів (переоцінка позитивна).

Величина процентного (купонного) доходу за борговими торговими цінними паперами (що враховуються за справедливою вартістю з віднесенням її змін на рахунки прибутків або збитків, а також наявними для продажу) повинна нараховуватися з урахуванням ефективної процентної ставки.
Сума нарахованого відсоткового (купонного) доходу за період визначається як: купонні відсотки, нараховані за номінальною ставкою, за мінусом амортизації премії або плюс амортизація дисконту за період.
При цьому купонні відсотки нараховані рівні: номінальної вартості цінних паперів х річну купонну ставку: кількість періодів нарахування.
Якщо цінні папери купуються за їхньою номінальною вартістю, то вважається, що купонна ставка дорівнює ринковій ставці.
У разі, коли боргові фінансові інструменти купуються з премією чи з дисконтом, у розрахунку відсоткового доходу беруть участь і купонна, і ефективна відсоткові ставки.

ПРИКЛАД
1 квітня 2005 року банк придбав боргові торгові цінних паперів за ціною 110 000 рублів. Номінальна вартість цінних паперів дорівнює 100 000 рублів. Купонна ставка – 12% річних. 31 червня банк нарахував відсотковий дохід, причому амортизація премії за розрахунками за квітень - червень становила 1300 рублів.
Схему нарахування відсоткового доходу за цінними паперами можна наступним чином (табл. 2).
Оскільки амортизація премії визначається як амортизована вартість фінансового інструмента на кінець попереднього періоду за мінусом його амортизованої вартості на кінець поточного періоду, з даного визначення можна визначити амортизовану вартість на кінець поточного періоду. Вона дорівнюватиме 108 700 рублів (110 000 - 1300).
Звідси відсотковий дохід дорівнює: 1700 рублів (3000 – 1300).
31 червня відсотковий дохід позначиться проводкою:
ДЕБЕТ - нараховані відсотки для отримання - 3000 рублів;
КРЕДИТ - сплачена премія з торгових цінних паперів - 1300 рублів;
КРЕДИТ – процентний дохід – 1700 рублів.

Таблиця 2. Розрахунок процентного доходу та амортизованої вартості торгових цінних паперів

Оскільки у визначенні фінансових активів, що враховуються за справедливою вартістю з відображенням її змін у прибутку або збитку (тобто в основному призначених для торгівлі), закладено початкову мету їх придбання, стандарт не дозволяє переведення даних активів до інших категорій та інших категорій до цієї . Що ж до фінансових активів, що утримуються до погашення та наявних для продажу, то переведення їх з однієї категорії в іншу здійснюється рідко. Найбільш поширеною є рекласифікація утримуваних до погашення активів внаслідок зміни намірів чи можливостей утримувати їх до зазначеного терміну до групи наявних для продажу. У цьому випадку рекласифікація об'єкта розглядається як його продаж, вся категорія фінансових активів, що утримуються до погашення, вважається «зруйнованою», і всі інші об'єкти категорії утримуваних до погашення фінансових активів повинні бути на два роки переведені в категорію наявних для продажу. Наслідком цього переказу є переоцінка активів за справедливою вартістю та віднесення різниці, що виникла, на рахунок капіталу.
Щодо похідних фінансових інструментів, то спочатку вони визнаються за собівартістю (витратами на їх придбання), а згодом - за справедливою вартістю. Виняток становлять похідні інструменти, чия базисна позиція є додатковим інструментом, що не котирується, і (або) чия справедлива вартість не може бути достовірно визначена, тому такі інструменти до моменту здійснення розрахунків за ними оцінюються за собівартістю. Однак такі винятки відповідно до МСФЗ 39 повинні допускатися рідко, оскільки передбачається, що справедливу вартість інструментів можна отримати з використанням ринкових цін схожих інструментів або спеціальних моделей.
Щоб не відображати за справедливою вартістю похідні інструменти, компанії часто «вбудовують» їх у основні договори, що враховуються іншими способами (за вартістю придбання, що переоцінюються з використанням рахунків власних коштів). З метою недопущення таких порушень МСФЗ вимагає виділяти з основного договору вбудований похідний інструмент та враховувати його відповідно до МСФЗ 39, за винятком випадків, коли економічні параметри даного інструменту не мають тісного зв'язку з відповідними параметрами основного договору.
Фінансові зобов'язанняпісля початкового визнання компанія має оцінювати за витратами, що амортизуються. Виняток становлять фінансові зобов'язання, призначені для торгівлі та включені до цієї категорії спочатку.
Фінансові зобов'язання, призначені для торгівлі, включають:

• похідні зобов'язання, які не враховуються як інструменти хеджування
• зобов'язання продавця щодо передачі цінних паперів або інших фінансових активів, взятих у позику продавцем при коротких продажах;
• фінансові зобов'язання, взяті він із наміром викупити в найближчому майбутньому;
• фінансові зобов'язання, що становлять частину портфеля певних інструментів, які управляються спільно (є однорідними), і щодо яких існують докази фактичного отримання прибутку за останній короткостроковий період.

Як і щодо фінансових активів, компанія має право віднести фінансове зобов'язання до категорії, що відображаються за справедливою вартістю через ОПУ за первісного визнання. Щодо такого добровільного визначення обмеження відсутні, але воно не може бути скасовано згодом, тобто зобов'язання вже не може бути переведене в іншу категорію.
Прибуток (збитки) за фінансовими активами та зобов'язаннями, що відображаються за витратами, що амортизуються, відноситься на фінансові результати звітного періоду тільки тоді, коли або припинилося визнання фінансового активу або зобов'язання (наприклад, продаж), або відбулося його знецінення, у тому числі в процесі амортизації.
Таким чином, залежно від віднесення тих чи інших фінансових активів або зобов'язань до їх окремих класифікаційних категорій змінюється і фінансовий результат (прибуток або збиток) звітного періоду.
Усі активи, крім оцінюваних за справедливою вартістю через прибуток або збиток, піддаються знеціненню. Якщо існує можливість знецінення, то компанія повинна нарахувати резерв під знецінення активів.
Коли є ймовірність того, що компанія не зможе стягнути повну суму боргу (основну суму і відсотки) за виданими позиками, дебіторською заборгованістю, за утримуваними до погашення інвестиціями (тобто за активами, що враховуються за витратами, що амортизуються), формування резерву здійснюється аналогічно формуванню резерву за позиками, розглянутому у розділі 4.6, тобто як різниця між балансовою вартістю активу та дисконтованою за первісною ефективною ставкою відсотка величиною майбутніх грошових потоків, що очікуються від використання активу. При цьому грошові потоки, пов'язані з короткостроковою дебіторською заборгованістю, зазвичай не дисконтуються.
За фінансовими активами у вигляді некотированих пайових інструментів (наявних для продажу) та облікових за собівартістю, величина збитку від знецінення визначається як різниця між балансовою вартістю фінансового активу та дисконтованою вартістю передбачуваних майбутніх потоків грошових коштів, розрахованої з використанням поточної ринкової ставки відсотка, встановленої для аналогічних фінансових активів. Такий збиток від знецінення при подальшому можливому його зменшенні відновленню на рахунках прибутків та збитків не підлягає, на відміну від першого випадку (для боргового інструменту, наявного для продажу, відновлення вартості якого може бути об'єктивно пов'язане з подією, що відбулася після визнання збитку, збиток). може бути компенсований через ОПУ).
Щодо фінансових активів, що відображаються за справедливою вартістю, то тут величину знецінення необхідно розраховувати за тими фінансовими активами, які є у продажу, за якими таке зниження визнається безпосередньо в капіталі.
Якщо справедлива вартість таких інструментів стає нижчою від початкових витрат на їх придбання, то має місце збиток. За наявності збитку та одночасного виявлення фактів знецінення фінансових активів (наприклад, значних фінансових труднощів емітента, порушень умов договору тощо, розглянутих у розділі 4.6) всю суму раніше накопиченого при переоцінці даного активу збитку та віднесену на рахунки капіталу необхідно віднести до дебет рахунку прибутків та збитків звітного періоду.
Ця сума збитку є різницею між витратами на придбання активу (за вирахуванням виплат основної суми боргу та суми амортизації за ним) та поточною справедливою вартістю за вирахуванням збитку від знецінення цього активу, вже відображеного раніше у чистому прибутку або збитку. При цьому якщо в наступні періоди справедлива вартість знецінених боргових інструментів збільшиться, то збитки від знецінення підлягають реверсуванню, а сума, що реверсується, - визнанню в прибутку або в збитку.
Відповідно до МСФЗ, похідні фінансові інструменти, включаючи строкові угоди, оцінюються за справедливою вартістю, зміни якої відображаються у звіті про прибутки та збитки. Тому похідні фінансові інструменти не перевіряються на знецінення та резерви з них не створюються.
Основні відмінності, що існують у розкритті інформації за російськими та міжнародними стандартами, на сьогоднішній момент полягають у наступному.
Оскільки у вітчизняній практиці поки що відсутня поділ фінансових зобов'язань на боргові та пайові фінансові інструменти, то елементи капіталу, що розраховуються за російськими стандартами, можуть у деяких випадках не задовольняти вимогам визнання їх як складових капіталу МСФЗ 32 (наприклад, деякі види привілейованих акцій), та мають класифікуватися як фінансові зобов'язання.
У звітності російських банків поки не проводиться різницю між поняттями резервів, пов'язаних із знеціненням активів (наприклад, резерв на можливі втрати з позик або під знецінення цінних паперів, формування яких регулюється МСФЗ 39 та 36) та резервів-зобов'язань, що виникають, наприклад, при судових розглядах або планованої реструктуризації організації (регулюється МСФЗ 37). У першому випадку резерв є коригуванням балансової вартості активу, а в другому є зобов'язанням. Відмінності у змісті даних понять ведуть відповідно і до використання різних методів їх оцінки, визнання та розкриття у звітності.
Згідно МСФЗ 37, резерв-зобов'язання визнається тільки в тому випадку, якщо одночасно дотримуються три критерії:

1. організація має поточне зобов'язання (юридичне чи традиційне) внаслідок минулих подій;
2. існує можливість, що з погашення зобов'язання знадобиться вибуття ресурсів;
3. може бути зроблено надійну оцінку суми зобов'язання.

Положення 232-П не містить чітких критеріїв визнання резервів-зобов'язань і резерв може бути визнаний вже тоді, коли керівництво кредитної організації має намір, а не поточне зобов'язання, провести витрати, що суперечить МСФЗ.
МСФЗ 39 вимагає визнання в обліку (тобто відображення у балансі) фінансових активів та фінансових зобов'язань з моменту, коли банк стає стороною у договорі про фінансовий актив/зобов'язання (або пайовий інструмент). У російській практиці такі вимоги відсутні і значний обсяг фінансових активів та зобов'язань враховується на позабалансових рахунках, що у деяких випадках може суттєво спотворювати структуру активів та пасивів банку.
В даний час фінансові активи та зобов'язання відображаються кредитними організаціями відповідно до Положення ЦБ РФ № 205-П "Про правила ведення бухгалтерського обліку в кредитних організаціях, розташованих на території Російської Федерації". При цьому за ринковою вартістю (що є найкращим показником справедливої ​​вартості) враховуються лише деякі цінні папери. Інші фінансові інструменти враховуються за вартістю їхнього придбання/видачі. Це суперечить МСФЗ 39, згідно з якими для всіх категорій фінансових інструментів має визначатися їхня справедлива вартість (як мінімум при початковому визнанні інструментів).
Існуюча нині у Росії економічна ситуація характеризується поки що досить обмеженим обсягом фінансових операцій над ринком, відсутністю повноцінного активного ринку фінансових інструментів. У зв'язку з цим визначення справедливої ​​вартості фінансових інструментів банками часто утруднене. Крім того, навіть на організованому ринку цінних паперів, що існує сьогодні в Росії, ринкові котирування можуть не відображати справедливої ​​вартості фінансових інструментів, тієї, яка могла б бути визначена на ринках розвинених країн. У цій ситуації кредитні організації можуть мати можливості маніпуляції вартістю фінансових інструментів і, що особливо важливо, вартістю їхнього власного капіталу (що включає статті переоцінки деяких активів, що враховуються за справедливою вартістю). Також слід брати до уваги, що банки мають відносну свободу щодо того, чи зміна справедливої ​​вартості фінансових активів відображатиметься у звіті про прибутки та збитки або у складі власних коштів акціонерів. Це може впливати на сумісність фінансової звітності різних кредитних організацій.
Таким чином, застосування концепції «справедливої ​​вартості» та надійність її оцінки є сьогодні досить проблематичними у російських умовах.

Хеджування (статі, що хеджуються, та інструменти, що хеджують)

У МСФЗ 39 під хеджуваннямрозуміється використання похідних та у деяких випадках непохідних фінансових інструментів для часткової або повної компенсації змін справедливої ​​вартості або грошових потоків за хеджованими статтями, тобто фінансовими інструментами, що захищаються. Такі зміни можуть бути з різних причин: під впливом ринкової кон'юнктури, коливань валютних курсів, внаслідок зміни фінансового стану контрагентів та інших об'єктивних чинників.
Статтею, що хеджуєтьсяможе бути будь-який визнаний у балансі актив або зобов'язання, тверда угода, ще не укладені угоди та угоди з високою ймовірністю їх вчинення, чисті інвестиції в закордонну компанію або групи вищезгаданих статей.
Таким чином, статтями, що хеджуються (захищаються), можуть бути не тільки фінансові, а й нефінансові активи (зобов'язання). Останніх захищають, як правило, або від валютних ризиків, або від сукупних ризиків загалом, оскільки встановити вплив валютних ризиків не так важко, як вплив великої кількості інших видів ризиків.
Хоча позики та дебіторська заборгованість, а також утримувані до погашення інвестиції враховуються однаково (за витратами, що амортизуються), проте перші можуть виступати як хеджована від процентного ризику статті, а другі - ні. Це пояснюється тим, що класифікація інвестицій у категорію утримуваних до погашення передбачає утримання її до моменту погашення незалежно від змін справедливої ​​вартості самої інвестиції або потоків коштів по ній, у свою чергу, пов'язаних із змінами процентних ставок. Інвестиції, що утримуються до погашення, можуть хеджуватися від валютного та від кредитного ризиків.
Активи (зобов'язання) з однаковим рівнем ризику для хеджування можуть об'єднуватися у відповідні групи. При цьому хеджування підлягають лише ті з перерахованих вище об'єктів, які виникають в результаті відносин із зовнішньою по відношенню до організації, що хеджує ризики, стороною.
Інструмент хеджування- це певний похідний інструмент або (в обмеженій кількості випадків) інший фінансовий актив або зобов'язання, справедлива вартість або потоки грошових коштів за яким, як очікується, компенсуватимуть зміни справедливої ​​вартості або потоків грошових коштів певної статті, що хеджується. Втрати по статті, що хеджується, у тій чи іншій мірі компенсуються доходами від зміни справедливої ​​вартості інструмента хеджування. І ті, й інші одночасно і в тому самому обсязі відбиваються на рахунку прибутків і збитків. У результаті виявляється результат хеджування - чисті втрати чи чисті доходи угоді.
Як інструменти хеджування може виступати більшість похідних фінансових інструментів, крім опціонів. Останні можуть використовуватися з цією метою лише тоді, коли продаж одного опціону поєднується з купівлею іншого (навіть вбудованого в непохідний фінансовий інструмент).
Похідні фінансові інструменти практично завжди відображаються в балансі за справедливою вартістю, тоді як непохідні - можуть враховуватися і за справедливою вартістю, і за витратами, що амортизуються. Якщо справедливу вартість фінансового активу або зобов'язання не можна визначити з достатнім ступенем достовірності, то використовувати його як інструмент хеджування не дозволяється. Винятком є ​​ті непохідні інструменти, що враховуються за амортизованою вартістю, що виражені в іноземній валюті. Їх можна використовувати для хеджування валютного ризику загалом інструментом або валютного елемента непохідного інструменту, оцінити який можна з достатнім ступенем достовірності. Якщо ці інструменти оцінюються за справедливою вартістю, то зміни її, як відомо, відбиваються на рахунку капіталу.
Перевага обліку хеджування полягає в тому, що прибутки та збитки за будь-яким компонентом хеджу до закінчення терміну хеджування можуть відображатися в капіталі, а не у звіті про прибутки та збитки. Це дозволяє усунути вплив ринкових коливань таких компонентів на показники звіту про прибутки та збитки протягом терміну дії хеджа. Тільки після закінчення терміну хеджування чистий прибуток або збиток включаються до звіту про прибутки та збитки.
Організація не може використовувати інструменти хеджування власні пайові папери, оскільки вони не є фінансовими активами або фінансовими зобов'язаннями цієї організації.
Ефективність хеджування- це ступінь компенсації можливих змін справедливої ​​вартості або потоків коштів, пов'язаних з ризиком, що хеджується, за допомогою інструмента хеджування. При цьому успіх хеджування визначається не абсолютним значенням прибутку, який приносить хедж, а тим, наскільки цей прибуток компенсує фінансовий результат по статті, що хеджується.
Стандарт виділяє три основні об'єкта хеджування: хеджування справедливої ​​вартості; хеджування грошових потоків та хеджування чистих інвестицій у закордонні компанії. При цьому операції хеджування можуть здійснюватися лише коли дотримуються такі певні умови (правила хеджування, які називаються обліком при хеджуванні):

• завдання компанії у сфері управління ризиком та стратегія здійснення хеджування викладаються в офіційній документації фірми;
• хеджування використовується лише тоді, коли є висока ймовірність його ефективності (передбачувана рентабельність хеджування - від 80 до 125%), і ця ефективність може бути оцінена з достатньою мірою надійності;
• неефективність операцій хеджування визнається негайно у прибутку та збитку;
• наявність високої ймовірності вчинення правочину з високим ризиком змін грошових потоків, що підлягає хеджуванню;
• регулярна оцінка хеджування має підтверджувати його високу ефективність протягом усього звітного періоду;
• об'єкти хеджування повинні відповідати визначенням активів та зобов'язань, щоб вони могли бути визнані у бухгалтерському балансі.

Хеджування операцій, здійснюваних усередині групи компаній, не допускається, тому що внутрішні операції елімінуються при консолідації, внаслідок чого компанія має справу сама із собою. Однак у випадках, коли операції внутрішньогрупового хеджування використовуються як засіб виходу на ринок через внутрішньогруповий казначейський центр, МСФЗ 39 дає спеціальні вказівки про те, що саме необхідно зробити для належного обліку хеджування.
Хеджування може здійснюватися і за правилами хеджування (тобто. не враховуючи спеціальних вимог та умов хеджування). Проте в таких ситуаціях будь-які прибутки або збитки, що з'являються, компанія зобов'язана відображати відразу у звіті про прибутки і збитки, а не в капіталі, що допускається тільки при обліку хеджа.
Визнання інструмента хеджування не припиняється при його пролонгації або заміні одного інструмента хеджування на інший. Але про це має бути оголошено у документально оформленій методиці хеджування цієї організації.
Хеджування справедливої ​​вартостіздійснюється для захисту від збитків, виникнення яких можливе за зміни справедливої ​​вартості визнаного в балансі активу (зобов'язання) або його певної частки, або невизнаної твердої угоди (частки). Фінансовий результат (прибуток або збиток) від переоцінки інструмента хеджування, що враховується за справедливою вартістю, необхідно одразу відносити на рахунок прибутків та збитків. Це ж стосується і фінансового результату, що виникає від переоцінки статті, що хеджується, який завжди відноситься на рахунок прибутків і збитків, навіть якщо в звичайних умовах (не при хеджуванні) зміни в оцінці за справедливою вартістю списуються на рахунок капіталу або дана стаття взагалі оцінюється за фактичними витратами . Як здійснюється хеджування справедливої ​​вартості, показано в прикладі.

ПРИКЛАД
30 червня 2004 року комерційний банк випустив боргові інструменти на 10 000 000 доларів під фіксовану відсоткову ставку 7,5% річних (терміном на 6 місяців). При цьому банк турбують можливі зміни вартості зобов'язання, тому того ж дня він уклав договір відсоткового свопу. Договір свопу є різновидом форвардного договору, у якому сторони зобов'язуються зробити серію майбутніх обмінів грошовими сумами, одна з яких розраховується з використанням плаваючої ставки відсотка, а інша - фіксованої ставки відсотка. (Кожна зі сторін сподівається, що ринкові умови будуть вигідними саме для неї.)
Таким чином, тепер банк має справу із змінними ставками. У міру того, як змінюватиметься норма прибутку на ринку, змінюватиметься і справедлива вартість боргового інструменту з фіксованою ставкою та вартість свопу. Можна розглядати їх як один синтетичний інструмент (борг + своп). У цьому грошові потоки компанії змінюються залежно від впливу цей інструмент ринку, але загальна вартість його залишається незмінною.
Справедлива вартість зобов'язання з липня по 31 грудня становила 10 125 000 доларів, т. е. зросла (оскільки зобов'язання користувалося ринку попитом). У цьому періоді ставка LIBOR (тобто. ринкова ставка відсотка - плаваюча, договірна) становила 6 %.
Різниця між первісною вартістю боргового зобов'язання 10 000 000 доларів та його вартістю 10 125 000 доларів = 125 000 доларів та є справедливою вартістю свопу, який є активом, оскільки дає право банку платити 6 % річних за 7,5 % (обмін активами на вигідних умовах) ).
Таким чином, при настанні терміну платежу схема обміну платежами матиме такий вигляд (рис.1).

Рис.1. Схема обміну платежами між банком, покупцем його зобов'язань та стороною по угоді своп

Грошові потоки банку виглядатимуть так (табл.3).

Таблиця 3. Розрахунок величини грошових потоків банку при хеджуванні справедливої ​​вартості випущених ним боргових інструментів

Відображення розглянутої вище операції хеджування з допомогою угоди своп представлено як подвійний записи на рис.2.

Рис.2. Відображення операцій хеджування за допомогою угоди своп у вигляді подвійного запису

Таким чином, банк розплатився з кредитором за своїми борговими зобов'язаннями у розмірі 375 000 доларів лише за 300 000 доларів, тобто відтік коштів у нього відбувся лише в сумі 300 000 доларів, а 75 000 доларів були компенсовані операцією своп.

Хеджування грошових потоків- це хеджування конкретних ризиків, пов'язаних, наприклад, з майбутніми виплатами відсотків за борговим зобов'язанням зі змінною процентною ставкою або з очікуваною угодою купівлі або продажу тощо.
За умови дотримання умов хеджування протягом усього звітного періоду стандартом передбачається поділ прибутку (збитку) за інструментом хеджування на дві частини. Частина виділяється за інструментом хеджування, ефективність якого була встановлена ​​(підтверджена розрахунками ефективності), та відноситься на рахунки обліку капіталу у звіті про зміни капіталу. Чи не підтверджена розрахунками ефективності частина суми коригування списується на рахунок прибутків та збитків.
Ефективна частина, що відноситься до капіталу, визначається як менша з двох величин - сукупного прибутку або збитку за інструментом хеджування, накопичених з початку хеджування, або сукупної зміни справедливої ​​(дисконтованої) вартості очікуваних грошових потоків за хеджованою статтею з початку хеджування. Решта прибутку або збитку за інструментом хеджування, що не забезпечив ефективне хеджування, відноситься на рахунок прибутків і збитків.
При цьому правил оцінки ефективності та неефективності немає. Рішення з цього питання має приймати компанія. Методику слід викласти в офіційній документації з хеджування. Насправді така методика може бути досить складною.
Якщо хеджування прогнозованої угоди призводить до визнання в балансі нефінансового активу або нефінансового зобов'язання або прогнозована угода з нефінансовим активом (зобов'язанням) набуває форми твердої угоди, яка відповідає вимогам обліку хеджування справедливої ​​вартості, то в цьому випадку організація повинна в обліковій політиці зафіксувати один із таких варіантів формування фінансових результатів при хеджуванні:

1. сума коригування, віднесена при хеджуванні на рахунок капіталу, переноситься на рахунок прибутків та збитків того періоду, в якому визнаються доходи або витрати за інструментом (наприклад, амортизаційні відрахування, витрати на реалізацію тощо); якщо передбачається, що згодом організації не вдасться відшкодувати весь або частковий збиток за інструментом, то на рахунок прибутків та збитків відносять ту суму, яка, як передбачається, не буде відшкодована;
2. сума коригування, віднесена при хеджуванні на рахунок капіталу, списується з цього рахунку та включається до первісної чи іншої балансової вартості визнаного фінансового активу або зобов'язання.

Якщо прогнозована угода призводить до визнання в балансі фінансового активу або фінансового зобов'язання, то прибутки або збитки, які раніше віднесені на рахунки капіталу, переносяться на рахунок прибутків або збитків того періоду, в якому придбаний актив або прийняте зобов'язання впливають на прибуток або збиток (визнається процентний дохід чи витрати на виплату відсотків); якщо передбачається, що збиток (весь чи його частина) протягом кількох найближчих періодів не буде відшкодовано, то відповідна його сума переноситься на рахунок прибутків та збитків.
У прикладі 4.6 хеджування грошових потоків показано для форвардного контракту (зобов'язання купити чи продати товар чи фінансовий актив за певною ціною у певний час у майбутньому). Ціна форвардного договору дорівнює різниці між поточною вартістю об'єкта договору (ціна-спот) і ціною, встановленою в договорі).

ПРИКЛАД
30 вересня компанія підписала договір про купівлю у майбутньому обладнання на суму за 1 000 000 швейцарських франків. Курс «спот» (ціна, зазначена у договорі) на 30 вересня становив 2,5 швейцарських франків за 1 євро.
Для зниження ризику можливої ​​зміни курсу у майбутньому компанія того ж дня укладає форвардну угоду про купівлю швейцарських франків за долари за курсом 2,5 швейцарських франків за 1 долар.
31 грудня ринковий курс євро становить 2,4 швейцарських франків.
(Визнається як актив) становить:
1000000: 2,4 = 416667 євро.
1000000: 2,5 = 400 000 євро. / 16667 євро.
30 березня обладнання придбано компанією. Курс складає 2,3 швейцарських франків за 1 євро.
Справедлива вартість форвардного контрактускладає (рис.3):
1000000: 2,3 = 343783 євро.
1000000: 2,5 = 400 000 євро. / 34783 євро.

Рис.3. Відображення операцій хеджування за допомогою форвардного контракту у вигляді подвійного запису

Усі суми за іншими операціями хеджування, списані на рахунки капіталу, визнаються на рахунку прибутків та збитків, якщо отриманий в результаті угоди фінансовий інструмент продано або іншим чином вплинув на фінансові результати організації.
Хеджування чистих інвестицій у закордонну компаніюпровадиться так само, як і хеджування грошових потоків, тобто в ефективній частині сума коригування списується на рахунки капіталу. У частині, що залишилася, - на рахунки прибутків і збитків, як позитивні або негативні курсові валютні різниці.
Чисті інвестиції у зарубіжну діяльність виражаються величиною частки підприємства у чистих зарубіжних активах.
Як зазначалося вище, відповідно до МСФЗ 39, операція може враховуватися як хеджування тільки в тому випадку, коли хеджування ефективно. Існує кілька обов'язкових тестів оцінки ефективності хеджування, які мають проводитися як перспективно, і ретроспективно.
Перспективне тестування ефективності має проводитися на початку операції хеджування та на кожну наступну звітну дату протягом терміну дії хеджу. Результати тестування повинні демонструвати, що зміни справедливої ​​вартості або грошових потоків, що очікувалися компанією, стосуються хеджованої статті, майже повністю (тобто практично на 100 %) були компенсовані змінами справедливої ​​вартості або грошових потоків за інструментом хеджування.
Ретроспективне тестування ефективності проводиться на кожну звітну дату протягом терміну дії хеджу відповідно до методики, передбаченої документацією операції хеджування. Результати тестування повинні показувати високу ефективність хеджування відносин (в діапазоні 80-125 %). При цьому ефективність хеджування регулярно і негайно відображається у звіті про прибутки та збитки.
Облік хеджування повинен бути припинений при настанні будь-якої з наступних подій:

• операція хеджування не проходить тест на ефективність;
• інструмент хеджування продано, припинив дію або виконано;
• по позиції, що хеджується, здійснено остаточний розрахунок;
• відносини хеджування анулюються;
• при хеджуванні грошових потоків прогнозована операція, що хеджується, не буде здійснена.

МСФЗ 39 дозволяє одночасно враховувати фінансові результати від зміни вартості об'єкта, що хеджується, і зміни вартості фінансового інструменту, що використовується для здійснення хеджування, в той час як нормативні документи Банку Росії поки не передбачають розгляд хеджування як єдиної операції, і припускають роздільне відображення в обліку зміни вартості об'єкта, що хеджується. та хеджуючий інструмент.

Розкриття інформації в МСФЗ 39

Здійснення операцій з фінансовими інструментами супроводжується відповідними фінансовими ризиками, тому розкриття інформації у звітності банків та компаній покликане допомогти її користувачам у правильній оцінці ступеня схильності банку (компанії) до фінансових ризиків у результаті таких операцій.
У поясненнях до звітності необхідно розкривати методи та припущення, що застосовуються при оцінці справедливої ​​вартості фінансових активів та фінансових зобов'язань, що відображаються за справедливою вартістю, окремо за найбільшими їх класами (формуються за такими ознаками, як, наприклад, визнання або невизнання в балансі, способи визначення справедливої ​​вартості тощо).
Необхідно також вказувати спосіб обліку прибутків та збитків внаслідок змін справедливої ​​вартості фінансових активів, наявних для продажу та врахованих за справедливою вартістю, після їх первісного визнання: чи належать вони на чистий прибуток чи збиток за період чи безпосередньо на рахунок капіталу до моменту продажу фінансового активу
Додаткове розкриття інформації стосується питань хеджування, зокрема опис політики та цілей компанії в галузі управління фінансовим ризиком, у тому числі політики хеджування кожного основного виду очікуваної угоди.
Наприклад, при хеджуванні ризиків, пов'язаних з майбутніми продажами, в описі слід вказати характер ризиків, що хеджуються, приблизна кількість місяців (років) очікуваних майбутніх продажів, покрите хеджуванням, і приблизний відсоток вартості угоди від обсягу реалізації аналізованого періоду.
Для інструментів хеджування справедливої ​​вартості, хеджування грошових потоків, хеджування чистих інвестицій у закордонну компанію окремо розкривається така інформація:

• опис хеджування;
• опис фінансових інструментів, визначених як інструменти хеджування, та їх справедлива вартість на звітну дату;
• характер ризиків, що хеджуються.

При хеджуванні очікуваних угод розкриваються:

• заплановані терміни укладання очікуваних угод;
• передбачувані терміни включення фінансових результатів із них до розрахунку чистий прибуток чи збитку.

Якщо прибуток або збиток від похідних та непохідних фінансових інструментів, визначених як інструменти хеджування грошових потоків, відноситься безпосередньо на рахунок власного капіталу (у звіті про зміну власного капіталу), необхідно розкривати в пояснювальній записці таке:

• періоди, коли передбачається здійснення операцій;
• терміни передбачуваного впливу операцій з прибутку;
• опис будь-якої операції, яка раніше враховувалася як хеджування, але яка, ймовірно, більше не буде здійснюватися;
• сума, визнана на рахунках капіталу у поточному періоді;
• сума прибутку (збитку), списана з рахунків обліку капіталу та віднесена на чистий прибуток чи збиток за звітний період; сума, списана з рахунків капіталу та включена до первісної вартості придбання або до іншої балансової вартості активу чи зобов'язання в рамках очікуваної угоди, що хеджується, протягом поточного періоду.

Якщо прибуток (збиток) від переоцінки справедливої ​​вартості фінансових активів, наявних для продажу (не пов'язаних з процесом хеджування), було віднесено безпосередньо на рахунки капіталу у звіті про зміни капіталу, то розкривається така інформація:

• сума, визнана на рахунках обліку капіталу у поточному періоді;
• сума прибутку (збитку), списана з рахунків обліку капіталу та віднесена на чистий прибуток чи збиток за звітний період.

Якщо справедлива вартість фінансових активів (інвестицій у деякі часткові інструменти) не може бути надійно оцінена, і вони враховуються за собівартістю, необхідно привести:

• вказівку на цей факт разом із описом активів;
• їхню балансову вартість; а також пояснення, чому їхня справедлива вартість не може бути надійно оцінена;
• по можливості діапазон параметрів оцінки справедливої ​​вартості;
• будь-які прибутки/збитки, що виникають при продажі таких активів;
• суттєві припущення та методи, які застосовуються для визначення справедливої ​​вартості (на основі ринкових цін або спеціальних методів оцінок).

У разі, коли показники справедливої ​​вартості визначаються з урахуванням методів оцінок, розкриваються:

• передбачувані припущення рівня справедливої ​​вартості без доступних ринкових цін;
• чутливість припущень, прийнятих щодо вартості (де це застосовно);
• зміна справедливої ​​вартості, визнана у прибутку чи збитку за звітний період.

Слід розкривати значні статті доходів, витрат, прибутку та збитків за фінансовими активами та фінансовими зобов'язаннями, незалежно від того, чи віднесені вони на чистий прибуток чи збиток, або відображені як складова частина капіталу, у тому числі:

• загальні процентні доходи та загальні процентні витрати за фінансовими активами (зобов'язаннями), що не відображаються за справедливою вартістю;
• за фінансовими активами, наявними на продаж, прибутки (збитки), визнані в капіталі, а також суми, перенесені з капіталу в прибуток за звітний період;
• дохід за відсотками, нарахований на знецінені фінансові активи.

Щодо переданих фінансових активів, визнання яких не може бути припинено (наприклад, договір РЕПО), або для випадків, коли компанія продовжує участь у сек'юритизованих фінансових активах, наводяться:

• докладний опис активів, зокрема опис застави;
• характер участі, що триває;
• обсяг таких передач/операцій;
• інформація про ризики, що залишилися.

Крім того, МСФЗ 39 передбачено розкриття іншої специфічної інформації, зокрема, що стосується:

• причин рекласифікації фінансових активів з категорії, що відображаються за собівартістю (амортизованої) вартості, у категорію врахованих за справедливою вартістю;
• збитків від знецінення за кожним значним класом фінансових активів;
• прийнятого або використовуваного як забезпечення застави;
• балансову вартість фінансових активів та фінансових зобов'язань, класифікованих як «призначені для торгівлі» та оцінених за справедливою вартістю через ОПУ;
• фінансових зобов'язань, відображених за справедливою вартістю через ОПУ: величини змін справедливої ​​вартості, не обумовленої змінами базисної ставки відсотка, та різниці між балансовою вартістю та сумою, яку компанія має виплатити за умовами контракту;
• наявності множинних вбудованих похідних інструментів, вартість яких взаємозалежна в комбінованому інструменті, разом із ефективними ставками за компонентом «зобов'язання»;
• дефолтів основної суми (відсотків) за позиками та будь-яких інших порушень угод про позики, які дозволяють позикодавцю вимагати негайного погашення інструменту.